互联网金融XXXX-02-8

互联网金融2014.02目录第2部分第3部分第1部分互联网金融的模式及发展现状互联网金融对商业银行的影响互联网金融的涵义第4部分商业银行可能的应对措施第1部分互联网金融的涵义互联网金融的内涵互联网金融的三大核心要素互联网金融模式VS传统金融模式1.1金融传统金融主要是指只具备存款、贷款和结算三大传统业务的金融活动。现代金融泛指一切与信用货币的发行、保管、兑换、结算、融通等有关的经济活动。1.2互联网互联网又称Internet，始于1969年，源于美国军方的ARPA（阿帕网，美国国防部研究计划署）“开放、平等、协作、分享”互联网精神。1.3互联网金融的涵义资金融通金融互联网金融从广义上讲，具备互联网精神的金融业态统称为互联网金融以互联网为代表的现代信息科技，特别是移动支付、云计算、社交网络和基于大数据的数据挖掘等，将对人类金融模式产生深远影响互联网开放、平等、协作、分享1.4互联网金融的三大核心要素信息处理资源配置互联网金融支付系统社交网络生成和传播信息搜索引擎对信息进行组织、排序和检索云计算保障信息高速处理能力资金供需信息直接在网上发布并匹配，供需双方直接联系和匹配，不需要经过银行、券商或交易所等中介典型模式：人人贷以移动支付为基础所有个人和机构都在中央银行的支付中心（超级网银）开账户、存款和证券登记支付清算完全电子化，社会中无现钞流通传统金融互联网金融困难/成本很高容易/成本低信息不对称数据丰富、完整、信息对称通过银行与券商中介期限完全可以自己解决和数量的匹配通过银行支付超级集中支付系统和个体移动支付的统一间接交易直接交易需要设计复杂风险和简单化（风险对冲需对冲风险求减少）交易成本极高金融市场运行互联化，交易成本较少信息处理风险评估资金供求支付供求方产品成本1.5传统金融VS互联网金融第2部分互联网金融模式及发展现状互联网金融模式互联网金融发展现状2.1互联网金融模式互联网金融门户信息化金融机构大数据金融互联网金融六大模式第三方支付P2P模式众筹模式第三方支付2.1互联网金融模式——第三方支付模式2有电子交易平台且具备担保功能的第三方支付模式模式1：独立的第三方支付模式：不依托于电子商务网站2.1互联网金融模式——第三方支付独立的第三方支付有电子交易平台的担保支付完全独立于电子商务网站仅提供支付产品和支付系统解决方案平台前连商户，后端连银行不承担担保和账务清算依托自有B2C、C2C电子商务网站提供担保功能2.1互联网金融模式——第三方支付易宝支付2.1互联网金融模式——第三方支付支付宝余额宝：从支付到理财•2013年6月13日问世，截至2014年1月15日15点,累计用户数已经达到4900万，资金规模达到2500亿元•借助支付牌照开展基金直销业务，彻底打通互联网和理财分界线，开启了“碎片化理财”的新模式。2.1互联网金融模式——P2P网络贷款P2P网络贷款P2P网贷是指通过第三方互联网平台进行资金借贷方的匹配。借款人可以通过网站平台寻找出借人，通过平台和其他贷款人一起分担一笔借款额度来分散风险，也帮助借款人在充分比较的信息中选择有吸引力的利率条件。2.1互联网金融模式——P2P网络贷款纯线上模式线上线下结合模式借款人在线上提交借款申请后，平台通过所在城市的代理商采取入户调查的方式审核借款人的资信、还款能力等情况。资金借贷活动都通过线上进行，结合线下的审核。通常这些企业采取的审核借款人资质的措施有通过视频认证、查看银行流水账单、身份认证等。债权转让模式担保模式现在还处于质疑之中，这种模式是公司作为中间人对借款人进行筛选，以个人名义进行借贷之后再将债权转让。P2P平台通过与担保公司或小贷公司合作，对借款方提供偿付违约担保，以传统金融机构较好的信用，来为平台增信。2.1互联网金融模式——P2P网络贷款2.1互联网金融模式——大数据金融大数据金融基于大数据的金融服务平台2.1互联网金融模式——大数据金融分析、整理数据，挖掘用户规律对平台用户，进行资金融通建立电商平台，进行数据积累基于大数据的金融平台主要是指拥有海量数据的电子商务企业开展的金融服务，目前，运营模式可以分为平台模式和供应链金融模式。2.1互联网金融模式——大数据金融平台模式：以阿里云为技术基础，淘宝网、天猫、一淘等平台的信息流入阿里云，阿里云对其进行专业化的分析和处理，加上通过各个渠道获得的信用记录、交易状况等情况出具信用评估报告，确定授信额度，然后，通过阿里金融发放贷款。阿里金融2.1互联网金融模式——大数据金融供应链金融模式：以电商为核心企业，以未来收益的现金流为担保，获得银行授信，为供应商提供贷款。具体服务包括应收账款融资、订单融资、委托融资、协同融资、信托计划等。在这些融资中，京东商城扮演供应商与银行之间的授信角色，而资金的发放由银行来完成供应商2.1互联网金融模式——众筹模式股权制奖励制募捐制借贷制众筹平台：项目发起人在众筹平台通过视频、图片、文字介绍把自己希望实现的创意或梦想展示在网站上，并设定需要的目标金额及达成目标的时限。喜欢该项目的人可以承诺捐献一定数量的资金。2.1互联网金融模式——众筹模式股权制众筹2.1互联网金融模式——众筹模式奖励制众筹(又称产品预售众筹)2.1互联网金融模式——众筹模式2.1互联网金融模式——众筹模式募捐制众筹公益的声音通过众筹这个绝佳的平台“扩音”，从而能够发出公益文化的雄浑之音。2.1互联网金融模式——众筹模式借贷制众筹类似P2P网络贷款2.1互联网金融模式——信息化金融机构信息化金融机构，是指通过采用信息技术，对传统运营流程进行改造或重构，实现经营、管理全面电子化的银行、证券和保险等金融机构。第一，数字金融工程基本完成。第二，以数据集中处理为依托第三，银行信息安全保障体系逐步建成第四，电子银行平台等信息系统提升了银行服务第五，标准化工作不断推进金融信息化成就第一、数字金融工程基本完成2.1互联网金融模式——信息化金融机构传统业务的电子化基于互联网的新金融模式基于平台的互联网生态圈模式信息化金融机构金融机构通过互联网改变原来的金融服务模式2.1互联网金融模式——信息化金融机构目前，中国五大国有银行和各大股份制银行都推出了自己的iOS版和Android版的手机银行，并加大推广力度。如手机银行的转账免费。数据显示，目前上市银行的电子银行交易替代率已普遍超过60%，电子银行的交易量远远超过传统的柜台交易量。2.1互联网金融模式——信息化金融机构•因没有网点经营费用，直销银行可以为客户提供更有竞争力的存贷款价格及更低的手续费率。降低运营成本，回馈客户是直销银行的核心价值。直销银行，没有营业网点，不发放实体银行卡，客户主要通过电脑、电子邮件、手机、电话等远程渠道获取银行产品和服务。•2.1互联网金融模式——信息化金融机构TextTextTextE商贸通银商通银商转账B2B电子商务企业级电子商务支付系统建行农行工行中信部分银行以大宗商品交易市场、与业化电子商务平台及电子商务交易市场推出了自己的品牌。企业级的电子商务支付系统2.1互联网金融模式——互联网金融门户互联网金融门户分类保险门户类：大童网理财门户类：格上理财P2P网贷门户类：网贷之家信用卡类：我爱卡信贷类：融360、好贷网。。。。。。定义利用互联网进行金融产品的销售以及为金融产品销售提供第三方服务的平台。现有的互联网金融门户主要涵盖了P2P信贷、投资理财以及保险等领域，聚拢了分门别类的金融产品。2.1互联网金融模式——互联网金融门户价值互联网金融门户最大的价值就在于它渠道的价值。当其发展到一定阶段会成为了各大金融机构的重要渠道，掌握互联网金融时代的互联网入口。核心互联网金融门户的核心就是“搜索+比价”的模式。采用金融产品垂直比价的方式，将各家金融机构的产品放在平台上，用户通过对比挑选合适的金融产品。互联网金融门户2.1互联网金融模式——互联网金融门户垂直搜索平台：搜索+比价2.2互联网金融发展现状（一）第三方支付发展方兴未艾2013-2016(预测)年中国第三方互联网支付市场交易规模易观国际统计数据显示，第三方互联网支付总金额由2005年的152亿元，飞速跃进到2012年的3.8万亿元，仅2013年前三季度就实现了4.01万亿元，预计2014年将达到10万亿元左右。2.2互联网金融发展现状（二）移动支付异军突起数据来源：易观国际·易观智库2010-2014年中国移动支付市场交易规模易观国际发布的数据显示，2011年中国移动支付用户数达1.87亿户，交易额达742亿元，同比增长67.8%；预计2014年移动支付市场规模将达3850亿元，用户规模将超过3亿。2.2互联网金融发展现状网络借贷利用网络平台，实现借贷的“在线交易”，借贷双方足不出户即可实现借贷。（三）网络借贷风生水起避开了传统贷款以抵押为主要风险控制手段，将网络信用度作为贷款的参考标准之一。截止2013年末，阿里小微信贷的客户数达64万，放贷的总金额累计达到1500多亿元，不良率不到1%2.2互联网金融发展现状（四）银行接“网”触“电”，互联网抢“金”劫“财”传统金融行业纷纷接“网”，触“电”互联网行业争相抢“金”劫“财”2.2互联网金融发展现状（五）跨界合作，亮点频出中国联通、东方航空与招商银行结成异业联盟，在高端客户联动拓展、产品和服务创新、物理网点和电子渠道共享、增值服务延伸、数据挖掘与分析等方面实现优势互补与深入合作。平安、腾讯、阿里巴巴合资“众安在线财产保险公司”，“三马合作”，挺进虚拟财险以及网络贸易的新领域。第3部分互联网金融模式对商业银行的影响商业银行面临金融中介角色弱化的风险商业银行的传统业务受到冲击商业银行的传统经营服务模式面临深层次变革3.1商业银行面临金融中介角色弱化的风险——加剧金融脱媒资金需求方资金供给方传统商业银行融资信息融资信息提供资金存储资金资金需求方资金供给方信息获取渠道：社交网络、信贷平台(如P2P、众筹)、搜索引擎···资金支付方式：网银、第三方支付平台(如余额宝)、互联网货币(如比特币)···①互联网技术改变了信息的传递方式和传播途径，降低了信息获取成本和交易成本，分流了商业银行融资中介的服务需求②互联网金融模式产生更多便捷的支付渠道，严重冲击了商业银行支付中介地位3.2商业银行的传统业务受到冲击386.87252355.85550108582161038039154%87%225%136%96%99%76%0%50%100%150%200%250%05000100001500020000250003000035000400002006200720082009201020112012中国第三方互联网支付市场交易规模交易额(亿元)增长率数据来源：易观国际、eBI中国互联网商情1.支付结算业务面临严峻挑战支付宝、快钱、易宝等为企业客户提供跨行收付款、多层级交易、自动分账和一对多批量付款等各种资金结算产品第三方支付公司还借助互联网、移动通信、广电网络等渠道推出便捷的电子支付服务，如转账、缴费、购票等银行的中间业务收入减少3.2商业银行的传统业务受到冲击2.网络融资对传统信贷业务形成冲击阿里金融“小贷+平台”模式——为淘宝和天猫上的商户提供“订单贷款”和“信用贷款”业务。迄今，阿里金融放贷资金累计已经超过1500亿元，为超过60万户小微企业、个人创业者提供融资服务“人人贷”模式——自2006年国内第一家人人贷公司宜信成立伊始，我国已有超过2000家类似“人人贷”平台，2013年交易额预计突破500亿元银行的利差收入降低3.2商业银行的传统业务受到冲击3.网络理财领域创新活跃基金销售支付——目前已有支付宝、财付通等多家公司获得基金销售支付牌照。汇付天下旗下的基金支付平台“天天盈”用户突破百万，直销46家公司的700多只基金产品，覆盖基金品种八成以上。网络财产保险——“三马卖保险”，依托互联网开展保险销售，还专注于提供互联网领域财产保险的整体解决方案网络理财——“余额