我国商业银行绩效考评体系研究

万又刃年第3期(总第345期)小扮研佑No.3,2009Gene司N认345我国商业银行绩效考评体系研究韩明谢赤(湖南大学工商管理学院,长沙41(X)82)摘要:本文总结国内外商业银行绩效考评的发展历程,对比分析工商银行!中国银行!建设银行等国内商业银行绩效考评的现状,深人剖析国内商业银行绩效考评休系存在的主要问题及制约因家,在此基础上,对商业银行绩效考评体系提出切实可行的改进建议关扭词:商业银行;绩效考评;现状分析JEL分类号:D82;G21文献标识码:A文章编号:l(X)2一7246(2(X珍)03一01肠一13商业银行绩效考评是商业银行为实现其经营目标,运用特定的指标和标准,采用科学的方法,对其经营活动过程做出的一种价值判断它是商业银行内部控制系统的核心组成部分,既为商业银行管理者和全体员工指明业务经营发展方向,又为激励机制有效运行提供必要条件从近年来国内外商业银行经营管理实践看,商业银行绩效考评体系的地位越来越重要一!商业银行绩效考评发展简要回顾商业银行绩效考评是随着管理理论!管理会计和管理技术手段的不断发展而逐步得到改进!完善的西方商业银行绩效考评的发展大致经历了三个阶段,即单一考评主体评阶段!二元考评主体阶段和全面绩效考评阶段国内商业银行绩效考评的发展起步比较晚,基本上是在不断学习和借鉴西方商业银行绩效考评经验及技术的基础上发展起来的(一)西方商业银行绩效考评演变1.单一绩效考评主体阶段在这一阶段,管理理论在工业企业和银行经营管理上的收稿日期:2以犯一oo一肠作者简介:韩明,浙江温州人,湖南大学工商管理学院博士研究生谢赤,湖南株洲人,湖南大学工商管理学院教授,博士生导师本文受到国家社会科学基金重点项目(价幻U刃5);全国高校青年教师奖励基金项目(教人司双刃2=1232);教育部博士点专项科研基金项目(20070532002)资助106么刃年第3期我国商业银行绩效考评体系研究107应用处于不断完善的过程;管理会计还处于萌芽阶段,由传统的成本确认!计量逐步向标准成本法过渡;企业主既是所有者又是管理者,企业财务管理职能比较原始,还是一个核算和会计报告的角色,控制成本增长和最大限度地降低成本成为这一时期企业经营管理的重心受管理理论的影响和管理技术制约,企业绩效考评主要以成本绩效考评为主,以成本最小化为激励目标,并在管理理论发展和管理技术改进的推动下,逐步向以利润指标为核心的财务绩效考评发展,利润最大化目标逐步取代成本最小化目标2.二元绩效考评主体阶段随着现代企业理论发展和现代企业制度兴起,推动工业企业和银行绩效考评由单一绩效考评主体阶段向二元绩效考评主体阶段发展在二元绩效考评主体阶段,企业的经营管理和绩效考评主要呈现以下几个特点:一是企业所有权与经营权分离,现代企业制已经成为企业制度代表,银行也向商业银行制转变,利润最大化普遍成为企业经营管理目标二是激励理论!委托代理理论和内部控制理论等管理理论被广泛应用到企业经营管理中,推动绩效考评快速发展企业所有权与经营权分离后,企业经营管理的最大间题是委托人和代理人的目标及行为能否达到一致委托代理理论认为,由于存在委托人和代理人信息不对称,从而产生代理人不以委托人利益最大化为目标的间题,必须建立一个适当的激励机制,在满足参与约束和激励相容的条件下,促使代理人持续不断地努力经营,做到代理人与委托人目标函数尽可能一致委托代理理论和内部控制论等理论的发展和应用,为企业绩效考评由单一绩效考评向二元绩效考评发展提供了方法和理论依据三是管理会计快速发展,决策会计!控制会计和责任会计均得到发展和完善,并被广泛应用于工业企业和商业银行经营管理中,为二元绩效考评发展提供了技术手段四是逐步建立了以利润最大化为目标,以净资产利润率为核心!其他财务指标为辅助的财务绩效考评体系,净资产利润率综合考虑了投资者和债权人的评价要求,具有明显的二元评价特点二元绩效考评与第一阶段相比,有了突破性发展,但也存在明显缺陷一方面,它主要从财务角度衡量!评价整个企业的经营业绩,忽视企业的长期发展,容易诱导经营者的短期经营行为;另一方面,它没有涵盖绩效考评的全部内容,忽略资本回报的要求,考核对象和激励导向也比较单一3.全面绩效考评阶段进人20世纪so年代以后,随着价值管理理论的出现和发展,特别是信息化管理技术的广泛应用,商业银行经营管理理念发生了深刻的变革一是价值管理理论开始广泛应用于商业银行经营管理,价值最大目标取代利润最大化目标,商业银行经营管理由注重短期经营目标向统筹兼顾长短期经营目标发展,开始实施价值战略管理二是商业银行财务管理已经向价值管者的高级阶段发展,全面成本!全面预算!全面风险和经济资本管理等先进的方法手段被广泛应用于商业银行内部管理三是以利润最大化为目标的财务绩效考评难以适应商业银行价值管理的要求,在管理会计和信息化技术应用的推动下,商业银行绩效考评进人全面创新阶段,出现了各种先进的绩效考评方法和技术,逐步形成了以财务指标为主,非财务指标为辅的综合绩效考评体系,从短期经营业绩和长期发展战略两方面综合衡量!评价商业银行的经营业绩在全面绩效考评阶段,绩效考评对象由单一的机构考核向机构!部门!员工!产品和客户等多维考核发展,108小扮研铂总第345期激励导向由片面向全方位转变,绩效考评内容由单一的财务指标向财务与非财务性指标扩展,并综合运用多种绩效考评方法,建立了比较成熟的绩效考评模型和系统其中具有代表性的绩效考评体系和模型主要有以下几种(l)经济增加值(EVA)绩效考评模型EVA绩效评价模型是20世纪90年代发展起来的,主要是通过建立以EvA为核心的绩效考核指标体系,将商业银行各项收人!资金成本!财务成本!税务成本!风险成本和资本成本统一纳人了绩效考评体系中,弥补了财务绩效考评忽略资本回报的缺陷,使绩效考评涵盖了商业银行所有价值要素,有效控制了短期经营行为的发生,引导业务经营实现规模扩张与资本约束的平衡!协调发展,促使经营者既注重短期经营业绩,又重视长期发展EVA计算公式为:EU4=NOPAT一W河CCxIC分项计算公式为:¹刀口尸摊T的计算NOPAT二刀乙通T+C乙乙河+CBDR+CIOA+GA+(C刀E一CDE.A)其中:NOP摊T为税后净经营利润洲从T为税后利润总额不日只为贷款呆账准备的本年变化数不召刀双为坏账准备的本年变化数不托M为其他资产减值准备的本年变化数,GA为本年商誉摊销川刀E为资本化研发费用不刀五才为资本化研发费用在本年的摊销ºIc的计算公式:IC二5百+E乙乙污+召刀DR+召了口沌+AGA+C刀召其中:Ic为投人资本,SE为股东权益渭乙从为年末的贷款呆账准备渭斑艰为年末的坏账准备,刀口以为年末的其他资产减值准备,AGA为累积商誉摊销不刀召为研发费用资本化金额»戳CC计算恻CC为资本成本率,一般使用资本资产定价模型(cAPM)计算权益资本成本率根据cAPM模型,权益资本成本(或预期收益率)由银行的系统风险所决定,计算公式为:R二Rf+口(R一Rj)其中,R,为权益资本的期望收益率;凡为无风险利率,国外一般以国债收益率作为无风险利率;R为市场组合的期望收益率;R一凡就表示市场组合的期望收益超过无风险资产的收益部分,称为风险滋价沂反映了个别资产收益的变化与市场上全部资产的平均收益变化的关联程度,用于度t银行股权收益率对市场收益率的敏感性(2)战略性平衡计分卡绩效考评体系以哈佛商学院教授罗伯特.P.卡普兰和复兴全球战略集团总裁大卫.P.诺顿于1992年创立的以战略性平衡计分卡为标志的战略性平衡计分卡绩效考评,弥补了财务指标考评的许多缺陷它是一个整合的源于战略目标的新绩效考评体系,它在保留以往财务指标的同时,引进了衡量企业未来成败的价值驱动因素指标,这些因素包括客户!内部业务流程!学习与成长等层面内容因此,平衡计分卡是一种全面!全方位的绩效考评体系,既有财务类指标,又有非财务类指标,财务类指标主么又刃年第3期我国商业银行绩效考评体系研究109要包括偿债能力!赢利能力!现金流量和资产周转率等平衡计分卡的理论精髓主要有三点:其一,战略性平衡计分卡编制的起点是战略,因此与战略是紧密衔接的;其二,平衡性平衡计分卡的指标是平衡的,包括财务与非财务的平衡,内部与外部的平衡,短期与长期的平衡,结果与动因的平衡;其三,协同性平衡计分卡是个完整的体系,体系内部不同的平衡计分卡之间是相互协调!相互支撑的目前平衡计分卡已被西方国家的很多工业企业和商业银行广泛应用,成为企业在信息时代的管理基础,在企业经营管理中发挥了重要作用:一是阐明企业战略并达成共识;二是在整个企业中沟通战略;三是把部门和员工的目标与战略紧密联系起来;四是把战略与长期目标值和年度预算联系起来;五是确定并协调战略行动方案;六是进行定期和系统化的战略研讨;七是获得战略反馈并持续学习和改进(二)我国商业银行绩效考评变迁中国商业银行总体上经历了一个从追逐规模的粗放型经营模式向重视平衡风险与利润!强调质量效益的集约型模式的转变过程因而,绩效考评总体上也呈现出从过去的以利润最大化为核心的赢利能力考核,逐步转变为以价值管理为核心的综合效益考核在/2(X)6年中国商业银行经营管理高层论坛0上,与会专家学者将中国商业银行绩效考评划分为三个发展阶段,即规模约束阶段!盈利约束阶段和资本约束阶段:1.规模约束阶段外界对一家银行的评价基本按照规模大小标准评判,很少关注资产质量这种评判反过来也造成了银行自身的认识误区,导致经营中不计成本的吸纳存款!不计风险的发放贷款2.盈利约束阶段随着经营管理的逐步规范,国内银行开始从规模约束下的增长方式向盈利约束下的增长方式转变,普遍引人了资产收益率和股东权益收益率等指标,银行更为关注盈利能力,但依旧没能解决风险量化和资本约束的问题3,资本约束阶段在这一阶段,随着监管机构对资本充足率要求的日益严格,国内银行绩效考评方式逐步向资本约束增长方式转变,各行普遍采用了经济资本这一先进的风险管理工具,并在此基础上,以经济增加值作为核心考核指标二!我国商业银行绩效考评体系现状分析随着内外部经营环境的不断发展以及中国商业银行相继实施股份制改造,国内商业银行开始积极主动地借鉴国外先进银行的管理理念和方法,逐步建立价值管理体系,全面实施经营战略转型,全力推进经营模式和增长方式转变商业银行绩效考评理念!方法和手段发生了深刻变革,逐步建立起一套综合价值创造!风险控制!多维评价的绩效考评体系(见表1)绩效考评进人资本约束发展阶段,呈现出以下几个主要特征:(一)引人价值理念!体现资本约束近年来,国内商业银行以股份制改造为契机,建立健全公司治理机制,转变管理理念,引入经济资本管理工具,积极探索实施价值管理,价值最大化目标成为国内银行业的共110今扮研佑总第抖,期识绩效考评逐步建立以资本约束为提前,以价值创造为核心的考评指标体系以工商银行!中国银行!建设银行以及招商银行等股份制银行为代表,其股改后的绩效考评中均引人了经济增加值(EvA)!经济资本回报率(RAROC)等价值核心指标通过设置价值类指标,将经济资本成本纳人绩效考评,引导业务经营树立资本观!注重价值创造(二)注重发展!回报和风险的综合平衡随着股份制改造的结束,近两年国内商业银行的绩效考评体系和考核方式也发生了明显的变化如工商银行考评体系按效益管理!持续发展和风险控制等三个层面进行设计;建设银行对一级分行领导班子按效益!质量!战略和合规等四个层面设计;中国银行按效益指标!风险指标!战略指标和内控与案件等四个层面设计;交通银行按效益!质t!业务发展指标和内部管理和经济资本管理等四个层面设计各行在追求当期回报的同时,更加注重长期竞争力和风险可控的综合平衡(三)非财务性指标的重要性日益突出由于财务指标主要反映银行历史和现在的经营状况,属于滞后性指标,而非财务指标则反映了商业银行价值战略,属于前瞻性指标近年来,为突出价值战略,协调长短期经营目标,实现业务增长速度!效益!规模和质量的平衡发展,国内商业银行也设置了越来越多的非财务指标,如战略执行力评价!员工满意度等指标随着信息管理水平的不断发展,非财务指标的可操作性