旅游企业投资管理 第二章 旅游企业投资环境

第二章旅游企业投资环境环境是相对于特定分析对象的外部系统，它与特定的分析对象密切相关，但不属于该对象本身。旅游企业的投资环境:是影响和制约旅游企业投资活动整个过程的各种相互联系、相互影响、相互制约的外部条件的总和。企业发展离不开环境的作用，投资活动和对投资活动的管理更是如此。对投资环境进行正确评价与分析，是决定投资成功与否的重要因素。只有认识和掌握投资环境的构成、作用及特点，才能因地制宜地利用投资环境，控制环境风险，确保投资成功，实现投资预期目标。本章将系统阐述旅游企业投资环境的内容与投资环境的评价方法，帮助旅游企业正确地认识和评价投资环境。第一节投资环境的内容投资环境是一个多主体、多层次、发展变化的多维结构系统。它由影响投资活动的多种环境因素组成，既包括自然因素，也包括社会因素；既有对整个国民经济发生作用的宏观因素，也有仅对单个投资项目产生影响的微观因素。根据投资环境因素的性质的不同，可以将它分为政治因素、法律因素、经济因素、技术因素、社会因素、文化因素和自然因素等。一般来说，旅游企业的投资环境可以概括为以下五类：政治与法律环境，经济环境，社会与文化环境，技术环境和生态环境。一、政治与法律环境所谓政治与法律环境：主要是指法律、政府机构的政策法规以及各种政治团体对旅游企业的投资活动所采取的态度与行动，其中还包括一些对旅游业有重大影响的政治事件。政治和法律是影响社会和经济生活的最重要的力量，对旅游企业投资有着巨大的影响，由此带来的政治风险是旅游企业进行投资活动所面临的最敏感而又最难以处理的风险。因此，政治和法律环境一直是旅游企业十分关注的因素。（一）政治环境旅游企业投资的政治环境因素可以归纳为：（1）政治制度及政治体制，包括基本社会制度的性质、政体的形式、体制健全和完善程度、政治党派与团体的组织力量、重要领导人的作用等。Ps：封建：仕人漫游，帝王巡游。奴隶：无旅游中国的对外开放程度影响旅游发展Ps：从政治学上来说，政治体制是政体，而政治制度是国体。具体来说，政体就是一个国家政权的组织形式，例如：我国是以人民代表大会为基础，在此基础上派生出行政机关司法机关军事机关；英国则是以下议院为基础，在此之上产生内阁法院军事机关；美国则是实行三权分立的原则，总统国会联邦法院共同组成国家政权。再说国体，其实就是社会主义资本主义封建主义奴隶社会，例如：我国是社会主义美英德日法等国则是资本主义。从理论上来说，国体是一个国家的社会性质。（2）政府行为与效率，包括政府的管理能力、政府的形象、对待社会意见的态度、对付外来威胁的能力、政府政策变动的情况、对经济生活和社会生活的法律保障情况。Ps：政府对于发展旅游的态度和政策的连续性（3）政治局势稳定性，包括主要领导人非常规性更换、反对派组织及其力量、政治骚乱可能性、政治权力冲突、国内民族宗教及其他社会文化团体的情况、军队和警察的状况、政府目标及各项政策的稳定性等。Ps：泰国政变，法国罢工，中东局势（4）相关国际政治状况，包括同周边国家的政治关系、发生战争的可能性、边境冲突、地区冲突、同其他国家政府的外交关系、与主要贸易伙伴的经济摩擦、政府及公众对待外资的态度、国际舆论压力、国际禁运与抵制、国际暴力影响等。Ps：与印度的关系，与日本的关系，与菲律宾的关系政治环境是否稳定对旅游企业投资行为的影响是巨大的，不稳定的政治环境会加大旅游企业的投资风险。政变、内战、暴恐怖活动、国家间关系恶化都会导致游客量急剧减少，使旅游企业无法正常经营，投资活动也得不到保障，从而使旅游企业和社会公众丧失投资信心。例如，政治环境的不稳定使以色列旅游业遭受近年来最严重的冲击。由此可见，一个国家或地区的政治稳定是旅游企业顺利开展经营活动和投资活动的基本前提。稳定的政治环境有两个特征：政治生活的有序性和连续性。有序性：是指在国家制度和政治法规的有效约束下形成了一定的政治秩序，在这样的政治秩序中，国家通过正常的途径解决政治生活中不和谐因素之间的矛盾，使社会不出现大的动荡和政治危机。连续性;是指国家的基本制度、基本政策、政治法规等不因政治生活中的偶然事件而发生根本性的变化。政府是政治环境领域的关键角色，其关键作用体现在两个方面：第一，在大多数情况下，政府会倡导或实施对企业投资经营业务产生影响的政治活动，对经济实行一定程度的干预，对经济发展的速度、方向和规模进行控制与调节。例如，我国旅游业适度超前发展战略的提出就给旅游企业创造了有利的投资环境。这个“超前”具体体现为发展速度的超前，即我国旅游业的发展速度要超过我国的增长速度，超过国际旅游业的平均发展速度。在国家宏观政策的指导下，由于实行了“超前”战略，大量的资金流入旅游行业，用于旅游基础设施的建设和旅游经营人才的培养，从而为旅游企业的投资活动营造了一个良好的软、硬件环境。第二，政府及行业主管部门的行政管理体制与行政管理措施是旅游企业投资信心和投资效果的重要保障，这包括对旅游企业投资及运行能否简政放权，政企职责是否分开，是否具有高效率的办事机构与高素质的办事人员等。（二）法律环境旅游企业投资的法律环境可以归纳为一国法律的完备性、仲裁的公正性、法制的严肃性等机制因素。它主要包括国家立法机关和政府颁布实施的各种法律、法规及其稳定性与执行的严格程度。国家对投资的态度及所采取的鼓励、保护和限制性政策措施都是以一定的法律形式表现出来的。例如为了有效地吸收外商投资，促进我国旅游事业的健康发展，国务院于年月于使用国际商业贷款自日在《国务院关建旅游饭店有关问题的通知》（国发号）做了明确规定，即：“从现在起，除已批准立项并签订了合同的合资合作项目外，在北京、上海、广州等城市，一般不再批准中外合资或合作建造旅游饭店、公寓、写字楼（含老饭店改造）。在旅游温、冷点地区，如外方的合作条件优惠，可适当建造一些中低档次的中外合资或合作旅游饭店，但须征求国家旅游局意见，报国家计委审批。”这一规定对调节旅游市场的供求平衡发挥了巨大的作用。国家或地区政府通过对企业的投资范围、股权安排、资本抽回、利润汇出、税收等方面的法律规定来表明对企业投资的态度。同时，企业的投资活动还要注意到保护消费者权益、保护公平竞争、反污染、反贪污贿赂、反托拉斯、限制雇佣等方面的法律法规以及在进口壁垒、价格管制、广告法规、促销鼓励等方面的规定。在经营日益国际化的今天，以条约或公约等形式出现的有关国际经济与商务的国际法律规范越来越多，它们主要通过签约国国内法院产生效力，在调整跨国经营关系、保护跨国企业权益方面发挥着越来越重要的作用。因此，企业的投资活动还要注意到关系企业投资经营权益的主要国际法律问题，包括待遇标准、工业产权保护、税收协定、国际商务争端解决等。随着社会的发展与进步，社会环境保护意识越来越强烈。环境保护法在一定程度上制约着企业投资行为。当投资项目的实施会对生态环境造成极大的污染和破坏时，这项投资就难以得到批准与实施。这些法律直接或间接地与旅游企业的投资活动有关，对投资活动产生影响。一方面，法律保护旅游企业在投资活动中应享受的正当权益；另一方面，法律也监督和制约旅游企业的投资行为。旅游企业作为一个法人，在享有法律规定的权利的同时也必须履行法律所赋予的义务。国家的法律、法规健全，旅游企业投资就有法律保障，从而可以在很大程度上增强旅游企业的投资信心。相关法律法规政策列表(1)基本法中华人民共和国民法通则中华人民共和国合同法中华人民共和国担保法(2）企业组织法：中华人民共和国中外合资经营企业法中华人民共和国中外合资经营企业法实施条例中华人民共和国外资企业法(3)鼓励外商投资政策：关于鼓励外商投资的规定指导外商投资方向暂行规定外商投资产业指导目录关于鼓励台湾同胞投资的规定中华人民共和国台湾同胞投资保护法关于鼓励华侨和香港澳门同胞投资的规定(4）企业法人登记：中华人民共和国企业法人登记管理条例(5)税收：中华人民共和国税收征收管理法国家税务局关于国家旅游度假区有关税收问题的通知(6)市政规划与环境保护：中华人民共和国城市规划法中华人民共和国环境保护法(7）劳动就业：中华人民共和国劳动法外商投资企业劳动管理规定(8)旅游行业行政法规：①国务院法规及规范性文件：国务院关于试办国家旅游度假区有关问题的通知旅行社管理条例国务院办公厅转发国家计委、国家旅游局关于严格执行合资、合作建设旅游饭店审批程序的请示的通知②国家旅游局规章及规范性文件：旅行社管理条例实施细则中华人民共和国评定旅游（涉外）饭店星级的规定饭店管理公司管理暂行办法中外合资旅行社试点暂行办法旅游发展规划管理暂行办法③旅游行业国家标准和行业标准：内河旅游船星级评定规则（试行）旅游涉外饭店星级的划分与评定评定旅游（涉外）饭店星级的规定星级饭店客房客用品质量与配备要求中华人民共和国国家标准--旅游区（点）质量等级的划分与评定二、经济环境旅游企业投资的经济环境:是指与旅游企业投资经营密关的直接因素，包括各种经济条件、经济特征、经济联系等客观因素。企业的投资活动是一种经济活动，因此，经济环境在影响投资活动的众多因素中是最基本、最重要的因素。它不仅是影响投资决策的关键因素，也是对其投向、规模和效益起直接调节和支配作用的力量。旅游企业投资活动的经济环境因素，可划分为宏观经济因素和微观经济因素。前者是指国民经济的整体发展状况和中央政府的宏观经济政策，是对各类投资普遍发生作用的各种间接经济因素，是从事经济活动的基本条件。它包括国民经济的增长水平、居民有支付能力的消费水平、总供给与总需求的平衡状况、国际收支状况、产业结构、生产力布局、财政收入、币值的稳定性、经济政策、对外经济关系等。后者是指对不同投资项目的生产经营和获利水平发生直接作用的各种直接经济因素，诸如市场要素供应、技术管理水平、劳工雇佣条件、工资水平等。研究旅游企业投资活动的经济环境，必须考虑下列主要方面：(1)经济制度和经济体制，包括基本经济制度类型、企业管理体制、商品流通体制、金融保险体制、对外经济体制、劳动就业体制、国家对经济干预与控制的方式和程度、国家与企业的经济关系等。国家经济体制是实现其社会目标和基本原则的手段体系，是国民经济运行机制，其完善程度对投资的影响很大。政府过多地采用行政手段干预经济，会增大旅游企业投资的潜在风险。(2)经济政策。国家制定的有关社会和经济发展的政策。其中与投资活动有关的政策包括财政政策、货币金融政策、价格政策、产业政策、技术政策、投资政策、土地及固定资产管理政策、工商管理政策等。(3)对外经济状况，包括国际收支状况、国际贸易状况、国际金融状况、国际贸易政策、自由区政策、贸易伙伴、汇率及其变化、外汇市场、国际储备与外债、利用外资与对外投资状况等。(4)经济发展水平，包括国民生产总值及其增长、生活质量、经济活力、劳动就业、通货膨胀、财政金融状况、市场机制的作用程度、生产要素市场、市场开放度、产业结构、同行业状况、专业化协作水平等。(5)经济基础设施状况，包括一个国家或一个地区的运输条件、能源、原材料供应、通讯设施以及各种商业基础设施（如各种金融机构、广告代理商、分销渠道、营销调研组织）以及旅游资源状况等，他们在一定程度上决定着旅游企业投资的成本与效率。总的来说，经济环境的稳定将会大大降低投资风险。投资者可以主要通过考察通货膨胀率及其变化趋势、财政赤字规模、货币发行量来评价和预测经济的稳定性。一般而言，通货膨胀率低于5%，预算赤字水平保持在国民生产总值的以下，货币发行量在国民生产总值的2.5%以下的经济可视为一种稳定的经济。相反，如果通货膨胀率过高，会导致一系列不利于旅游企业投资的负面影响：生产要素价格的上涨将直接加大生产成本；高通货膨胀刺激投机行为，会导致生产资料供应紧张；货币贬值引起汇率波动，将增大国际直接投资的汇率风险；消费者增加保值产品的消费，而减少旅游消费。这些都给旅游企业的投资带来更大的不确定性，增加了投资风险。一般认为，通货膨胀率保持在3%--5%的水平是可取的，超过两位数可视为严重通货膨胀，超过35%则视为恶过性通货膨胀。Ps:2011年3月24日，中国财政部发布了《关于开展海南离岛旅客免税购物政策试点的公告