商业银行统计分析

第五讲商业银行统计分析第一节商业银行与统计第二节商业银行主要业务统计分析第三节商业银行效益统计分析第四节商业银行风险分析第五节商业银行预测第六节商业银行资产质量统计分析第七节国有商业银行与外资银行竞争力比较分析第一节商业银行与统计商业银行是自主经营、自负盈亏的企业实体，其经营以利润为中心，因此商业银行的统计工作必须围绕效益和风险展开。商业银行的业务范围的越来越模糊：（1）商业银行正在提供越来越多的新的服务，（2）同时，越来越多的金融机构也正在试图提供与商业银行类似的服务。商业银行统计分析是利用各种统计分析的工具和方法，对所有商业银行经营管理和监管有影响的数据进行深入分析研究，寻找内存规律，为管理者提供管理决策依据和政府提供政策支持。一、商业银行统计的客观依据商业银行经营的主要业务是银行统计的基本对象，具体表现在：传统的商业银行业务，包括货币兑换、储蓄存款服务、用信用支持政府活动、发放贷款和贴现商业票据等；新发展的业务如发放消费信贷、提供金融咨询和理财服务、提供投资银行和商人银行业务、保险箱业务等。银行统计应反映银行的如下功能：中介功能、支付功能、担保功能、代理功能和政策功能等。商业银行统计分析工作的主要任务是：（1）客观、及时地反映经营运作情况；（2）评价、分析银行的赢利能力并对可能影响赢利水平的因素进行分析预测；（3）真实评价银行面对的风险水平，预测可能对银行风险造成冲击的变量走势；（4）满足中央银行的监管要求；（5）银行客户重要情况的调查分析；（6）其他的统计分析工作。商业银行统计分析工作按内容可以分为二类：（1）制度化的统计分析工作；（2）专题或问题型的统计分析工作。二、商业银行统计分析的主要任务商业银行统计分析工作主要内容有：业务发展统计、市场需求统计、客户统计分析、经营风险分析、收益统计分析、经营环境统计分析、竞争力统计分析等。商业银行统计分析数据的主要来源有：业务经营数据、信贷数据、金融市场和同业数据、宏观经济数据和专门调查所得数据。三、商业银行统计分析工作的主要内容第二节商业银行主要业务统计分析商业银行业务统计分析主要集中在资产业务和负债业务的运营情况及暴露出来的问题。一、资产业务统计分析1.资产业务统计的对象银行资产统计是指对银行业务所拥有的各种实物资产和债权的统计，其统计对象包括：（1）速动资产：现金、中央银行中的存款准备金、存放在同业的款项。是银行经营的第一级准备。（2）证券资产：具有流动性和收益性的特点，它有相当的利息和红利收益，而流动性不及现金资产。是银行的第二级准备。（3）放款资产：最大的盈利性资产，其流动性最低，风险最高，但收益率较高。（4）固定资产；（5）其他资产：银行进行实业投资和从事中间业务所形成的表外资产。2.资产业务统计的主要指标绝对指标主要来自于资产负债表的资产项目，是以绝对额形式表示的各项资产期末存量，如资产总额、现金、固定资产额等。相对指标是两个或两个以上的有联系的指标对比计算的比率。包括：（1）贷款回收率反映贷款回收情况和管理水平。贷款累计回收率＝本期贷款累计回收额÷本期贷款累计发放额（2）信贷资金运用率反映信贷资金在一定时期内的运用或利用程度。信贷资金运用率＝本期贷款余额（累计发放额）÷本期信贷资金平均余额（3）贷款周转率反映贷款的周转速度。贷款周转次数＝本期贷款累计回收额÷本期贷款平均余额贷款周转天数＝报告期天数×本期贷款平均余额÷报告期贷款累计回收额＝报告期天数÷报告期贷款周转次数（1）一定时期的各种贷款发放、回收及余额统计分析：按一定时期（一般为月度）反映种类贷款的实际发放、回收数和余额，考虑本时期资产业务的经营状况。（2）资产质量分析：分析报告期内各种不良贷款余额、占用形态、不良贷款成因，用以掌握贷款质量的变化情况，作为加强贷款管理的依据；（3）各类资产的结构分析：如贷款的期限结构（短期贷款和长期贷款的搭配）分析，按距到期日时间将贷款余额分类分析（剩余期限结构分图）行业结构分析（用贷款行业集中度指标表示）3.资产业务统计分析的主要内容贷款行业集中度＝最大贷款余额行业贷款额÷贷款总额贷款方式分类（信用贷款、保证贷款、抵押贷款等）结构分析；（4）资产的利率敏感性分析，分析资产隐含的利率风险，在利率发生变化时，收益率或利率能随之发生变化的资产（如浮动利率贷款）。（5）资产变动的趋势分析，综合利用各种预测方法反映资产变动的趋势和方向，并对趋势进行预测和分析。（6）贷款市场占比分析，分析商业银行在某地区贷款的市场占有率，反映银行的竞争力水平。（7）资产流动性分析，指银行在不发生损失的情况下迅速变现的能力，包括现金、准备金和当这些资产不足时其他资产在不发生损失的情况下迅速变现的能力。主要指标有速动资产÷总资产，（速动资产－法定准备金）÷总资产，证券资产÷总资产，流动资产÷总资产，赢利性资产的结构指标，赢利性资产的质量指标（不良资产÷赢利性资产）等。1.负债业务统计的主要指标负债业务统计的内容反映存款和非存款负债的组成、成本和变动。包括存款、债券、自有资金、当年结余、代理财政存款、中央银行委托贷款资金、同业往来资金负债、向中央银行贷款及其他负债项目。负债业务的统计指标用以反映负债的规模、结构及形成过程，通常的主要统计指标有：期末各项存款余额、期内存款累计发生额、期内取款累计发生额、期内存款平均余额、其他资金来源总额、存款周转次数、存款稳定率和存款增长率等。存款周转次数＝（基期存款余额＋报告期存款收入发生额）÷报告期存款平均余额存款稳定率＝报告期最低存款余额÷报告期存款平均余额存款增长率＝报告期存款净增额÷基期存款余额三、负债业务统计分析2.负债业务统计分析的主要内容（1）各项负债余额统计分析。反映资金来源情况和可用资金额度。（2）负债结构统计分析。比较重要的负债分类：按期限可分为短期负债和长期负债；按银行对负债的控制能力可分为主动负债和被动负债；按负债到期日的长短可分为即将到期负债和远期负债，主要是为了匡算银行资金头寸；按存款性质分为企业存款和储蓄存款、活期存款和定期存款等和非存款负债来源结构，如货币市场贷款分析。（3）负债变化及预测分析。（4）负债成本分析。银行的负债成本主要有利息成本、营业成本、资金成本、可用资金成本等。负债成本分析是以上述成本概念为基础来计算，比较银行各类成本的实际数额，分析研究变动情况和变化原因。负债成本分析的两个主要分析工具是平均成本和边际成本。fxfX资金平均成本f表示种类存款或资金来源的数量，x表示每种存款或资金来源的单位成本。新增资产支新增利息＋新增其他开边际成本＝（5）负债的稳定性分析。负债的稳定性是指在某一时刻银行能够准确把握、衡量负债增减变化的状况，用于反映资金来源的稳定情况，用负债稳定率指标反映。短期负债越大，负债稳定性越差；定期存款、金融债券的比重越大，银行负债的稳定性超高。100%各项存款总额活期存款沉淀率款＋活期存款定期储蓄存款＋定期存存款稳定率＝活期存款沉淀率：一年内活期存款下跌的各月份用“本月余额÷上月余额”计算出沉淀比率，得出全年最低和平均沉淀率，并在两者之间研究出一个变化规律，作为一个时期的活期存款沉淀率。或采用“最低余额÷最高余额”计算，国内一般采用70%作为经验数据。（6）市场占比分析，反映竞争力水平。1、充分和准确地估计银行的市场价值是客观评价银行管理的依据。2、对于上市银行：银行的账面价值公式：A=L（账面负债）+NW（帐面净值）；市场价值的公式：A*＋I*（无形资产）=L*（市场负债）＋NW*（市场净值）；3、无形资产包括存款保险的价值、银行与客户的关系、银行注册价值以及其他的非账面资产。NW*＝（A*＋I*）－L*4、当银行账面价值（NW）与市场价值（NW*）出现差距时，便存在隐藏资本或未入账资本。隐藏资本有两个来源：银行账面资产与市场资距的差距；银行资产负债表外项目。四、银行的账面价值与市场价值的统计分析5、市场价值核算模式（SMVAM）——隐藏资本NW*＝α＋β×NW+ε（1）若α＝0且β＝1时，银行的市场净值等于账面净值。（2）若α≠0或β≠1时，银行净值的市场价值与账面价值出现了差距。（3）如果α＝0，忽略误差项ε的影响，则：NWNW*参数β表示银行股票的市场价值与其账面价值的比率。当β1时，银行股票的市场价值高于账面价值，意味着股票市场对该银行的评估高于会计准则的评估。当β1时，反之。（4）在β＝1，但α≠0时，银行便存在所谓正值或负值的隐藏资本。若α0，则银行的市场价值超过其账面价值，存在隐藏资本或非入账资本。若α0，则出现所谓负债隐藏资本或银行市场净值的折扣。（5）当α＝0且β≠1时，以账面价值和市场价值衡量的银行净值不一致，因为银行的资产负债表对银行股份价值的评估发生了偏差。（6）当α≠0且β≠1时，两种情况同时发生。实证研究：美国银行股票市场1987年12月：MV＝115＋0.75BV+e1988年12月：MV＝140＋0.83BV＋e银行股票市场价值与账面价值之间的非线性关系：MV=0.55+0.65BV+0.00072BV*BV+e第三节商业银行效益统计分析效益分析的数据主要来自损益表，通过对损益表的分析，了解商业银行的经济效益和盈亏情况，分析利润增减变化的原因，为经营决策提供依据。损益表是用来反映一家银行在报告期收入、支出、税金、利润等情况的报告。一、杜邦分析法（五大指标的关系）分解普通股收益率，分析影响银行盈利水平的各种因素。1.衡量银行总体赢利程度的指标：A.普通股利润率（ROE）=银行净收入÷银行普通股股票价值B.资产收益率（ROA）＝银行净收入÷银行总资本两种指标的关系：ROE＝ROA×EM普通股乘数EM＝银行总资产÷银行普通股票面值2.资产收益率（ROA）：ROA＝净利润率PM×资产使用率AU（1）净利润率（PM）＝银行净收入÷总收入；其中，净利润率（PM）影响因素：A.利息支出比率＝利息支出÷总收入；B.非利息支出比率＝非利息支出÷总收入；C.税收比率＝所得税÷总收入；D.呆账准备金比率＝呆账准备金÷总收入；边际利润率＋（1）＋（2）＋（3）＋（4）＝1。（2）资产使用率（AU）资产使用率（AU）＝银行总收入÷总资产＝（利息收入＋非利息收入）÷总资产则，ROE＝PM×AU×EM（3）收益基础（EB）：收益性资产占总资产的比重EB＝收益性资产÷总资产3.其他指标净利息收益率（NIM）＝净利息收入÷收益性资产＝（利息收入－利息支出）÷收益性资产息差（SD）＝（利息收入÷收益性资产）－（利息支出÷付息性负债）其他业务经营效率（OE）＝非利息收入÷非利息支出银行负担（BD）＝非利息收入－非利息支出——避免杜邦模型混淆投资决策和财务决策对银行普通股收益率的影响将资产收益率分为两个部分，其一是投资收益率（ROIF），反映银行的生产率与资金运用的效率，其二是杠杆收益率（ROFL），表现银行使用其资本的程度及这种资本使用程度的条件。普通股收益率ROE＝ROIF＋ROFL1、投资收益率ROIF＝经营收益÷总资产其中，经营收益＝总收入－经营支出－税收第二种算法：ROIF＝资产收益率－经营支出率（1）资产收益率＝（免税收益＋纳税后收益）÷总资产（2）经营支出率＝（1－税率）×非利息支出÷总资产二、基于投资与财务决策的银行收益的统计分析2、银行的金融杠杆收益ROFL是衡量银行以某一成本筹借资金，再将此资金投资而产生的收益对普通股收益率造成的影响。金融杠杆收益ROFL分为：（1）银行投资资金收益与纳税后筹借资金成本之差，称为杠杆差，表示为ROIF－（1－t）C。（2）筹借资金与普通股比例或杠杆比（L）。因此，ROFL＝｛ROIF－（1－t）C｝×L（1）规模变动，在国外，资产收益率较高的一般是中小型银行；股东回报率