上海思源电气股份有限公司

上海思源电气股份有限公司ShanghaiSiyuanElectricCo.Ltd.2004年半年度报告1重要提示„本公司董事会及其董事保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。„本报告全文刊载于巨潮资讯网（）。„没有董事声明对半年度报告内容的真实性、准确性、完整性无法保证或存在异议。„公司董事徐基泰先生未能出席第二届董事会第三次会议，委托董事周兆忠先生代为出席并行使表决权。„上海上会会计师事务所有限公司为本公司出具了标准无保留审计意见的审计报告。„公司董事长董增平先生、总经理陈邦栋先生、会计工作负责人李霞女士及会计主管人员董全先生，保证半年度报告中财务报告的真实、完整。2一、公司基本情况简介（一）公司法定中文名称：上海思源电气股份有限公司公司法定英文名称：ShanghaiSiyuanElectricCo.Ltd公司英文名称缩写：Sieyuan（二）公司股票上市证券交易所：深圳证券交易所股票简称：思源电气股票代码：002028（三）公司注册地址：上海市闵行区金都路4399号公司办公地址：上海市闵行区金都路4399号邮政编码：201108互联网网址：www.syec.com.cn电子邮箱：[e-mail]（四）公司法定代表人：董增平（五）公司董事会秘书：林凌联系地址：上海市闵行区金都路4399号邮政编码：201108电话：[phone]传真：[phone]电子信箱：[e-mail]（六）证券事务代表：栾云玲联系地址：上海市闵行区金都路4399号邮政编码：201108电话：[phone]传真：[phone]电子信箱：[e-mail]（七）投资者关系管理负责人：林凌3联系地址：上海市闵行区金都路4399号邮政编码：201108电话：[phone]传真：[phone]电子信箱：[e-mail]（八）公司信息披露报纸：《中国证券报》指定信息披露网址：：公司证券部办公室（九）其他有关资料：（1）公司首次注册登记日期：1993年12月2日公司注册地点：上海市工商行政管理局（2）公司企业法人营业执照注册号：3100001006592（3）税务登记号码：310112607671222（4）公司聘请的会计师事务所：上海上会会计师事务所有限责任公司其办公地址：上海市威海路755号文新报业大厦20楼4二、会计数据和业务数据摘要（一）主要会计数据和财务指标单位：（人民币）元本报告期末上年度期末本报告期末比年初数增减（％）流动资产137,945,733.62112,544,637.9322.57%流动负债57,467,202.6447,167,287.2321.84%总资产186,816,127.47157,759,135.7318.42%股东权益（不含少数股东权益）128,397,216.30110,222,094.4216.49%每股净资产3.242.7816.49%调整后的每股净资产3.242.7816.48%报告期（1-6月）上年同期本报告期比上年同期增减（％）净利润18,175,121.8810,944,011.1466.07%扣除非经常性损益后的净利润17,696,790.2110,895,034.4162.43%每股收益0.460.2866.06%每股收益（如果股本发生变化，按新股本计算）0.34____净资产收益率14.16%12.54%1.62%经营活动产生的现金流量净额2,363,983.842,924,126.03-19.16%（二）非经常性损益项目单位：（人民币）元非经常性损益项目金额补贴收入509,034.11营业外收入30,850.53营业外支出-697.32小计539,187.32减：所得税影响数9,952.97少数股东权益50,902.68非经常性收益净额合计478,331.675三、股本变动和主要股东持股情况（一）报告期内股本变动情况报告期内，公司股本没有变动，截至报告期末2004年6月30日公司总股本为3960万元。经中国证监会证监发行字［2004］113号文核准，公司于2004年7月21日发行了人民币普通股(A股)股票1,340万股，总股本相应发生变化，发行后公司注册资本为5,300万元。（二）股东情况单位：股报告期末股东总数11前十名股东持股情况股东名称（全称）报告期内增减期末持股数量比例（％）股份类别（已流通或未流通）质押或冻结的股份数量股东性质（国有股东或外资股东）董增平011,547,36029.16未流通0自然人股陈邦栋08,660,52021.87未流通0自然人股李霞08,660,52021.87未流通0自然人股杨小强03,936,2409.94未流通0自然人股李锋02,851,2007.20未流通0自然人股上海联创创业投资有限公司02,376,0006.00未流通0国有股东王淳0443,5201.12未流通0自然人股印勇0407,8801.03未流通0自然人股张晓国0297,0000.75未流通0自然人股王建忠0221,7600.56未流通0自然人股上述股东关联关系或一致行动的说明公司前十名股东不存在关联关系，也不属于《上市公司股东持股信息披露管理办法》规定的一致行动人。流通股股东持股情况的说明：截至2004年6月30日，公司无流通股股东。（三）公司控股股东情况报告期内，公司前三大股东未发生变化，所持有的公司股份无质押、冻结或托管等情况。6四、董事、监事、高级管理人员情况（一）董事、监事、高级管理人员持有公司股票的变动情况报告期内，公司董事、监事和高级管理人员持有公司股票未发生变化。（二）董事、监事、高级管理人员的新聘和解聘情况2004年3月6日，公司2003年度股东大会及第二届第一次董事会通过了对公司董事、监事的换届选举以及对高级管理人员的任命，董事、监事和高管人员未发生变化。五、管理层讨论与分析（一）报告期内公司经营情况公司目前的主要业务为输配电及控制设备制造和服务，主要产品有消弧线圈自动调谐及接地选线成套装置、变频串联谐振成套试验装置等。2004年上半年我国输配电设备市场趋好，据行业报告，输配电设备制造行业销售收入上半年同比增长32%，但国家宏观经济调控、银根紧缩及原材料价格上涨等不利因素对市场有一定影响。公司管理层在董事会的领导下，积极开拓市场，实现了合同金额和销售收入快速增长，报告期内公司签订合同金额14288万元，实现了全年目标的59.53%；报告期内公司实现主营业务收入80,249,296.35元，主营业务利润47,083,585.94元，净利润18,175,121.88元，分别比去年同期增长55.51%、62.74%和66.07%。公司主要采取了以下措施：1、针对上半年产品市场趋好的机遇，公司一方面积极开拓市场，另一方面加强生产作业管理，通过生产班次调整、添置瓶颈生产设备等措施扩大工厂产能，基本满足市场需求。72、在技术上，对现有产品进行优化设计，降低生产成本；加强新产品开发管理，争取按进度按要求完成新产品的开发。报告期内，经国家科学技术部火炬高技术产业开发中心认定，公司被评为国家火炬计划重点高新技术企业。3、加强人力资源的建设，主要有：继续做好员工绩效管理，加强员工培训及员工发展，派部分优秀员工进修工商管理，组织管理干部进行企业管理培训。（二）2004年上半年公司经营成果和财务状况的简要分析1、公司主要业务范围公司属输配电及控制设备制造行业，主要业务范围为电力自动化保护设备、电气设备、电力监测设备、电力自动化试验装置、光电设备、仪器、仪表、软件的研究、开发、生产和销售，电力自动化和电力监测领域的“四技”服务。2、2004年上半年公司经营成果和财务状况的简要分析（合并报表）项目合并本期数合并上年同期数比上年同期增减（％）一、主营业务收入80,249,296.3551,604,157.8455.51%二、主营业务利润47,083,585.9428,931,977.3162.74%三、营业利润25,868,328.8514,559,177.7977.68%其中：投资收益1,087,966.221,834,808.19-40.70%四、利润总额27,495,482.3916,467,085.5866.97%五、净利润18,175,121.8810,944,011.1466.07%营业费用占销售收入的比例12.67%15.42%-17.85%管理费用占销售收入的比例14.46%12.79%13.06%财务费用占销售收入的比例-0.20%0.18%-207.96%变动原因分析：1、2004年上半年公司经营业绩有大幅度提高，实现主营业务收入8024.93万元，同比增长55.51％；主营业务利润4708.36万元，同比增长62.74％；净利润1817.51万元，同比增长66.07％。收入及利润大幅增长的主要原因是：（1）主营业务收入较去年同期增长55.51％，主要是2004年上半年我国电力需求旺盛，从而带动了输配电及控制设备销售的大幅提高。（2）主营业务利润较去年同期增长62.74％，主要是毛利较高的消弧线圈的销售收8入增长较大，较去年同期增长91.46％，毛利率为61.39％，高于公司本期的毛利率，也高于主营业务收入增长比例。（3）净利润较去年同期增长66.07％，主要是公司加大了费用的控制力度，本期期间费用较去年同期增长47.52％，小于主营业务收入的增长比例。3、流动资产、流动负债、总资产、股东权益与去年同期数相比较增减变化情况及原因项目2004年6月30日2003年6月30日本报告期比去年同期增减（％）流动资产137,945,733.6292,474,745.3649.17%流动负债57,467,202.6447,701,573.7320.47%总资产186,816,127.47135,512,577.2237.86%资产负债率30.76%35.46%-13.25%流动比率2.41.9423.71%速动比率1.711.5510.32%应收帐款周转率1.731.3726.28%存货周转率1.011.26-19.84%现金及现金等价物净增加额-2,244,455.18-2,395,399.64-6.30%变动原因分析：（1）因公司经营情况良好，销售和回款状况正常所以流动资产和总资产都比去年同期有增长。同时公司没有银行贷款等大额负债，流动负债增长比例小于流动资产的增长比例，使公司的资产负债率降低，公司经营更加稳健。（2）流动比率和速动比率均有所提高说明流动资产变现能力增强，短期偿债能力增强，公司的经营风险降低。（3）应收账款周转率比去年上半年有所提高，公司在保证收入高速增长的同时，采取了行之有效的措施加大对应收账款的管理，使货款的及时回笼有了可靠的保障。（4）2004年上半年国内原材料价格普遍上涨，公司为规避由此带来的不利影响，加大了原材料的备货量，在降低了原材料采购价格的同时，不可避免的使存货周转率有所降低。94、主营业务分行业、产品情况表单位：（人民币）万元分行业主营业务收入主营业务成本毛利率(%)主营业务收入比上年同期增减（％）主营业务成本比上年同期增减（％）毛利率比上年同期增减（％）输配电及控制设备制造业8,024.933,248.3859.5255.5150.702.22其他行业0.000.00--0.000.000.00其中：关联交易38.9625.1335.50------分产品主营业务收入主营业务成本毛利率(%)主营业务收入比上年同期增减（％）主营业务成本比上年同期增减（％）毛利率比上年同期增减（％）消弧线圈自动调谐及接地选线成套装置5,964.312,302.8761.3991.4664.806.25变频串联谐振成套试验装置1,370.83715.5947.8072.3