第05章 持有至到期投资和长期股权投资

第五章持有至到期投资与长期股权投资第一节持有至到期投资第二节长期股权投资资产期末余额年初余额负债和所有者权益期末余额年初余额流动资产：流动负债：货币资金短期借款交易性金融资产交易性金融负债应收款项应付款项预付款项预收款项存货流动负债合计流动资产合计非流动负债：非流动资产：长期借款可供出售金融资产应付债券持有至到期投资非流动负债合计长期股权投资所有者权益固定资产实收资本（或股本）无形资产资本公积盈余公积非流动资产合计未分配利润资产合计负债和所有者权益总计资产负债表第一节持有至到期投资一、持有至到期投资概述二、持有至到期投资的取得三、持有至到期投资的收益及摊余成本四、持有至到期投资的到期兑现五、持有至到期投资的减值一、持有至到期投资概述1、定义持有至到期投资是指企业购入的到期日固定、回收金额固定或可确定，且企业有明确意图和能力持有至到期的各种债券，如国债和企业债券等。2、特征●到期日固定、回收金额固定或可确定●有明确意图持有至到期●有能力持有至到期一、持有至到期投资概述3、分类（1）到期一次还本付息；（2）到期一次还本分期付息；（3）分期还本分期付息。说明：不同类型的债券分别采用不同的确认与计量方法。4、科目设置：为了反映各项持有至到期投资的取得、收益、处置等情况，可以设置“持有至到期投资”科目，并设置“成本”、“利息调整”、“应计利息”等明细科目。二、持有至到期投资的取得（一）债券溢折价的原因（二）持有至到期投资的初始投资成本（一）债券溢折价的原因债券的溢价、折价，主要是由于金融市场利率与债券票面利率不一致造成的。当债券票面利率高于金融市场利率时，投资者会因较高的票面利率而获得较多的利息，这样其也会愿意为此付出高于票面金额的价格购买债券，从而导致债券溢价。而这部分溢价差额，属于债券购买者由于日后多获利息而给予债券发行者的利息返还。当债券票面利率低于金融市场利率时，投资者会因较低的票面利率而获得较多的利息，这样也只会愿意为此付出低于票面金额的价格购买债券，从而导致债券折价。这部分折价差额，属于债券发行者由于日后少付利息而给予债券购买者的利息补偿。溢折价作为“持有至到期投资——利息调整”入账。（二）持有至到期投资的初始投资成本持有至到期投资，应按购入时实际支付的价款作为初始投资成本，实际支付的价款包括支付的债券实际买价以及手续费、佣金等交易费用。会计处理借：持有至到期投资——面值（面值）——利息调整（差额）贷：银行存款等（实际支付的金额）企业在发行日后或两个付息日之间购入债券时，实际支付的价款中含有自发行日或付息日至购入日之间的利息。这部分利息应分别不同情况进行处理。到期一次付息债券的利息由于不能在1年以内收回，应计入投资成本，借记“持有至到期投资——应计利息”科目；分期付息债券的利息一般在一年以内能够收回，不计入投资成本，可以视为短期债权，借记“应收利息”科目。会计处理：借：持有至到期投资——成本（面值）——利息调整（差额）应收利息（已到付息期尚未领取的利息）贷：银行存款等（实际支付的金额）三、持有至到期投资的后续计量企业持有至到期投资收益的主要来源是利息收入。企业购入不同还本付息方式的债券，投资收益的核算方法有所不同。到期一次还本付息债券分期付息债券分期还本分期付息债券企业按面值购入债券，各期投资收益的确认方法有：票面利率法和实际利率法。企业按溢折价购入债券，各期溢折价的摊销方法有：直线法和实际利率法。三、持有至到期投资的后续计量票面利率法：根据票面价值和各期票面利率计算利息收入，并确认为投资收益。其优点是核算方法简便，但未考虑复利因素，尽管各期的投资收益额相同，但由于确认的利息收入在到期之前尚未收到，应增加投资成本，从而会导致各期的投资收益率不同。直线法：持有期间平均摊销溢折价，因此各期的摊销额和投资收益固定不变。但由于随着溢价、折价的摊销，债券投资成本在不断变化，因而各期的投资收益率也在变化。优点是简化了计算工作，但在一项投资业务中各期投资收益率不同，不能客观反映各期的经营业绩。资产负债表日，计提债券利息时持有至到期投资为一次还本付息债券投资：借：持有至到期投资——应计利息（债券面值×票面利率）持有至到期投资——利息调整（溢折价/年限）贷：投资收益（两者之和or差）持有至到期投资为分期付息，一次还本债券投资：借：应收利息（债券面值×票面利率）持有至到期投资——利息调整（溢折价/年限）贷：投资收益（两者之和or差）【例】20×3年初，甲公司购买了一项债券，剩余年限5年，面值为110万元，划分为持有至到期投资，买价（公允价值）为90万元，交易费用为5万元，每年末按票面利率可收得固定利息4万元。该债券在第五年末兑付(不能提前兑付)时可得本金110万元。要求：（1）按票面利率法计算甲公司各年应确认的投资收益；按直线法摊销溢折价。（2）编制甲公司有关该项投资的会计分录。后续计量方法比较后续计量特点优点缺点直线法和票面利率法各期摊销额和投资收益固定，投资收益率变化计算较为简单未考虑复利因素，不能客观反映投资业绩实际利率法各期投资收益率保持不变，各期投资收益变化考虑了复利因素，客观反映了投资业绩计算较为复杂企业应当采用实际利率法，按摊余成本对持有至到期投资进行后续计量。企业应在持有至到期投资持有期间，采用实际利率法，按照摊余成本和实际利率计算确认利息收入，计入投资收益。实际利率——是指将金融资产在预期存续期间或适用的更短期间内的未来现金流量，折现为该金融资产当前账面价值所使用的利率。该利率将在持有至到期投资预期存续期间或适用的更短期间内保持不变。三、持有至到期投资的后续计量我国现行会计准则规定：实际利率法应用：计算实际利率应以债券到期时的面值与票面利息之和作为终值，以债券的初始投资成本作为现值，计算债券的折现率，即实际利率（企业确定的折现期不同，实际利率也不同）现值（债券成本）×（F/P，r，n）=到期值（面值+利息）r=？确认投资收益（期初摊余成本×实际利率）按照初始投资成本或摊余成本乘以实际利率计算利息收入，确认投资收益。一般为市场利率，可直接给出计算摊余成本初始确认金额经下列调整后的结果:1.扣除已偿还的本金；2.加上或减去采用实际利率法调整应计利息和溢折价形成的累计摊销额；3.扣除已发生的减值损失（仅适用于金融资产）期末摊期初摊已收回利息调整的已发生的余成本余成本本金累计摊销额减值损失＝－±－期末摊余成本该期期初持有至到期投资的账面净值＝——成本——利息调整——应计利息——减值准备实际利率法下：资产负债表日，计提债券利息时持有至到期投资为一次还本付息债券投资：借：持有至到期投资——应计利息（票面利息：债券面值×票面利率）持有至到期投资——利息调整（挤兑额）贷：投资收益（实际利息：期初摊余成本×实际利率）【例】20×3年初，甲公司购买了一项债券，剩余年限5年，面值为110万元，划分为持有至到期投资，买价（公允价值）为90万元，交易费用为5万元，每年末按票面利率应计利息4万元，到期还本付息。该债券在第五年末兑付(不能提前兑付)时可得本金110万元。要求：（1）按实际利率法计算甲公司各年应确认的投资收益；（2）编制甲公司有关该项投资的会计分录。（一）到期一次还本付息债券（1）在初始确认时，计算实际利率如下:（110+4×5）×（P/F，5，r）＝95计算结果：r≈6.47%（按四舍五入方式取数）甲公司各年应确认的投资收益如下表：（单位：万元）计息日期应计利息投资收益利息调整摊余成本①=4②=期初×实际利率③=①-②④=期初+②03初9503末46.152.15101.1504末46.542.54107.6905末46.972.97114.6606末47.423.42122.0807末47.92*3.92130合计203515-------摊余成本实质上就是债券投资的未来现金流量的现值（2）甲公司有关该项投资的会计分录如下：①取得持有至到期投资时借：持有至到期投资——成本1100000贷：持有至到期投资——利息调整150000银行存款950000②20×3年末计提利息时：借：持有至到期投资——应计利息40000持有至到期投资——利息调整21500贷：投资收益61500③20×4年末计提利息时：借：持有至到期投资——应计利息40000持有至到期投资——利息调整25400贷：投资收益65400④20×5年末计提利息时：借：持有至到期投资——应计利息40000持有至到期投资——利息调整29700贷：投资收益69700⑤20×6年末计提利息时：借：应收利息40000持有至到期投资——利息调整34200贷：投资收益74200⑥20×7年末计提利息时：借：持有至到期投资——应计利息40000持有至到期投资——利息调整39200贷：投资收益79200⑦20×7年末到期兑付时:借：银行存款1300000贷：持有至到期投资——成本1100000持有至到期投资——应计利息200000（二）分期付息债券到期一次还本分期付息债券的投资收益确认与计量，与到期一次还本付息债券的投资收益确认与计量基本相同，只是确认的应收票面利息作为短期债权处理，通过“应收利息”科目核算。债券溢折价的摊销也有直线法和实际利率法两种方法。我国会计准则规定，应采用实际利率法进行债券溢折价摊销，并在此基础上确认债券的摊余成本。实际利率法下，资产负债表日，计提债券利息时借：应收利息（票面利息：债券面值×票面利率）持有至到期投资——利息调整（挤兑额）贷：投资收益（实际利息：期初摊余成本×实际利率）【例】20×3年初，甲公司购买了一项债券，剩余年限5年，面值为110万元，划分为持有至到期投资，买价（公允价值）为90万元，交易费用为5万元，每年末按票面利率可收得固定利息4万元。该债券在第五年末兑付(不能提前兑付)时可得本金110万元。要求：（1）按实际利率法计算甲公司各年应确认的投资收益；（2）编制甲公司有关该项投资的会计分录。（二）分期付息债券（1）在初始确认时，计算实际利率如下:4×(P/A,5，r）＋110×（P/F，5，r）＝95计算结果：r≈6.96%（按四舍五入方式取数）甲公司各年应确认的投资收益如下表：（单位：万元）计息日期票面利息投资收益利息调整摊余成本①=4②=期初×实际利率③=②-①④=期初+③03初9503末46.612.6197.6104末46.792.79100.4005末46.992.99103.3906末47.193.19106.5807末47.423.42110合计203515----（2）甲公司有关该项投资的会计分录如下：①取得持有至到期投资时借：持有至到期投资——成本1100000贷：持有至到期投资——利息调整150000银行存款950000②20×3年末计提利息时：借：应收利息40000持有至到期投资——利息调整26100贷：投资收益66100借：银行存款40000贷：应收利息40000③20×4年末计提利息时：借：应收利息40000持有至到期投资——利息调整27900贷：投资收益67900借：银行存款40000贷：应收利息40000④20×5年末计提利息时：借：应收利息40000持有至到期投资——利息调整29900贷：投资收益69900借：银行存款40000贷：应收利息40000⑤20×6年末计提利息时：借：应收利息40000持有至到期投资——利息调整31900贷：投资收益71900借：银行存款40000贷：应收利息40000⑥20×7年末计提利息时：借：应收利息40000持有至到期投资——利息调整34200贷：投资收益74200⑦20×7年末到期兑付时:借：银行存款1140000贷：持有至到期投资——成本1100000应收利息40000（三）分期还本分期付息债券分期还本分期付息债券，利息和本金一并分期偿付，其溢、折价的摊销，可以采用直线法或实际利率法。1、分期还本债券溢、折价摊销的直线法与一次还本债券溢、折价摊销的直线法有所不同。在分期还本的条件下，由于债券各期的面值余额不同，因而