所有者权益变动表及报表附注的分析

第五章所有者权益变动表与财务报表附注分析本章学习要点1.了解所有者权益变动表的分析，包括所有者权益变动表的性质，作用内容，阅读和分析，对企业的资本结构和财务状况和盈利能力做出分析评价2.了解和掌握财务报表附注的分析，了解财务报表附注的性质和格式，内容，掌握财务报表附注的分析方法，准确解读企业的财务信息。第一节所有者权益变动表概述一、所有者权益变动表的内容及结构1）所有者权益变动表是反映企业构成所有者权益的各组成部分当期的增减变动情况的报表。在股份制企业里，又称为股东权益变动表。它是投资者最关心的报表。2）企业财务管理的目标→股东权益最大化→通过该表揭示其变化过程及结果→倍受关注新企业会计准则规定所有者权益变动表至少应单独列示反映下列内容：1.净利润2.直接计入所有者权益的利得和损失项目及其总额3.会计政策变更和差错更正的累积影响金额4.所有者投入资本和向所有者分配利润等5.按照规定提取的盈余公积6.实收资本、资本公积、盈余公积、未分配利润的期初和期末余额及其调节情况1．格式：兼顾水平、垂直双向反映。所有者权益变动表（P107)2．内容（横看时间问结果；纵看项目询过程）体现了企业综合收益的特点，除列示直接计入所有者权益的利得和损失外，同时包含最终属于所有者权益变动的净利润，从而构成企业的综合收益。3．特点●报表时间一般为年度●报表性质为动态报表●报表内容主要是自有资本的变动过程及结果●报表公式为分层次描述1.上年年末余额上一会计年度的财务报表中所有者权益的年末数，也是本年所有者权益增减变动以及分析的基础“会计政策变更”和“会计差错更正”的调整数企业年度财务报表报出后，如果由于变更会计政策，或者更正以前年度的重大会计差错等原因，导致企业多计或少计利润等所有者权益项目，但是以前年度账目已经结清，无法再进行调整，只能在当年会计账目中进行处理。2.本年年初余额上年的年末余额，加减因“会计政策变更”和“会计差错更正”所引起的所有者权益项目的增减数后的余额，即对所有者权益年初余额的修正3.本年增减变动金额A.净利润：与利润表中的“净利润”一致B.直接计入所有者权益的利得和损失可供出售金融资产公允价值变动净额权益法下被投资单位其他所有者权益变动的影响与计入所有者权益项目相关的所得税影响其他C.所有者投入和减少的资本所有者投入资本：投资者追加投入的资本；公司发行的可转换公司债券按规定转为股本；重组债务转为资本等。该项内容会引起企业实收资本（或股本）的增加。股份支付计入所有者权益的金额：企业以权益结算的股份支付换取职工或其他方提供服务的，应在行权日，根据实际行权的权益工具数量计算确定应计入实收资本货股本的金额，将其转换入实收资本或股本。该项内容会引起企业实收资本（或股本）的增加。2．所有者权益变动表重点项目的分析（1）股本变动情况分析股本是股东实际投入公司的资本，是公司经营的本钱，股本的大小反映公司经营的规模。在分析公司股本增加的同时，分析营业收入和净利润是否相应增加，从而使得加权平均每股收益较上年有所增长股本的增加既能为公司发展累积物质基础，也有可能给公司带来新的问题。公司应制定科学合理的扩张战略，充分利用募集的资金，壮大公司实力。同时，提高资金使用效率，增强盈利能力，形成新的利润增长点，为公司的持续发展奠定基础。2、企业资本减少：1）资本过剩；发生重大亏损需要减少实收资本2）利润分配：提取盈余公积：法定盈余公积和任意盈余公积对所有者（或股东）的分配3）所有者权益内部结转资本公积转增资本盈余公积转增资本盈余公积弥补亏损第一节所有者权益变动表的分析三、所有者权益变动表的作用及意义作用：（1）反映企业抵御财务风险的实力，为报表使用者提供企业盈利能力方面的信息。（2）反映企业自有资本的质量，揭示所有者权益变动的原因，为报表使用者正确地评价企业的经营管理水平提供信息。（3）反映企业的股利分配政策及现金支付能力，为投资者的投资决策提供全面信息。意义：1.有利于对企业的保值增值情况作出正确判断2.有利于揭示所有者权益增减变动的原因3.有利于了解企业净利润的分配去向以及评价利润分配政策4.所有者权益变动表是联结资产负债表与损益表的纽带一、所有者投入和减少资本的分析1.所有者投入资本分析投入金额分析（价值总额）投入者分析（实际控制权）投入资本的形态分析（表现形式）2.所有者减少资本分析减少金额分析（价值总额）减少方式分析（路径）第二节所有者权益变动表的分析二、所有者权益变动结构分析本年年末余额=本年年初金额+本年增减变动金额本年年初余额=上年期末余额+会计政策变更+前期差额更正本年增减变动金额=净利润+直接计入所有者权益的利得和损失+所有者投入和减少资本+利润分配+所有者权益内部结转A.股本变动情况分析B.资本公积变动情况分析C.盈余公积变动情况分析D.利润分配分析1.所有者权益增减变动比较分析对同类财务指标在不同时期或不同情况下在其数量上进行比较，用以揭示指标之间差异或趋势的一种方法。（差异率、差异额）2.所有者权益增减变动比率分析对同一时期相关财务指标的比值，来揭示它们之间的关系及其经济意义。相关比率分析：资本报酬率=息税前利润总额/平均资产总额*100%所有者权益报酬率=净利润/平均净资产*100%保值增值率=期末所有者权益总额/期初所有者权益总额负债权益比率=负债总额/所有者权益总额*100%结构比率分析（编制百分比所有者权益变动表）动态比率分析定基发展速度是时间序列中报告期发展水平与固定基期发展水平对比所得到的相对数。例如，1-5月企业利润总额分别为31万、35万、36万、38万、41万，若以1月为固定基期，则2-5月的定基发展速度分别为35/31、36/31、38/31、41/31。环比发展速度是报告期水平与前一时期水平之比，表明现象逐期的发展速度。例如，2003-2006年职工平均工资收入分别为1万元、1.1万元、1.15万元、1.3万元。则环比发展速度分别为1.1/1=1.1、1.15/1.1=1.05、1.3/1.15=1.13定基增长速度是累积增长量与最初（基期）发展水平之比，表明社会经济现象在一定时期内增长的总速度。定基增长速度=A1/A0—1，A2/A0—1。。。。An/A0—1环比增长速度是逐期增长量与前一期发展水平之比，它表示社会经济现象前一时期的增长速度。环比增长速度=环比发展速度-1(或100%)例题:如:本期销售额为500万，上期销售额为350万环比增长率=(500-350)/350*100%=42.86%环比发展速度=500/350*100%。三、直接计入所有者权益的利得和损失的分析利得（非日常活动形成的经济利益流入---------增加）损失（非日常活动形成的经济利益流出---------减少）a.权益法下核算的长期股权投资；b.以权益结算的股份支付；c.存货或自用房地产转换为投资性房地产；d.可供出售金融资产公允价值的变动（留存的资本公积不得少于转增前公司注册资本的25%）四、所有者权益内部结转的分析所有者权益内部结转内容包括资本公积转增资本（或股本）、盈余公积转增资本（或股本）、盈余公积弥补亏损和其他。五、所有者权益变动表相关指标的分析1.所有者权益变动率=（所有者权益期末余额-所有者权益期初余额）/所有者权益期初余额*100%该指标越高，表明企业积累越多，资本的保全性越强，企业应付风险、持续发展的能力越强；该指标若为负值，则表明企业的资本积累减少，股东的权益受到侵害。2.净利润与所有者权益变动额比率=净利润/（所有者权益期末余额-所有者权益期初余额）*100%该指标越高，说明所有者权益变动的质量越好。3.营业利润与所有者权益变动额比率=营业利润/（所有者权益期末余额-所有者权益期初余额）*100%该指标越高越好。4.投入资本与所有者权益比率=（股本或实收资本+计入资本公积的溢价部分）/所有者权益*100%该指标越低，表明股东投入的资本增值弧度越大，企业的发展能力越强。六、利润分配策略分析1.利润分配活动全面分析A.利润分配规模及变动（利润分配的各项实际数与前期的实际数进行对比）B.利润分配结构（各分配渠道的分配总额可供分配利润总额比重）C.利润分配变动趋势（若干会计期间的利润分配情况）2.利润分配项目分析A.企业留用利润的分析B.利润或股利分配分析3.利润分配政策分析第三节会计报表附注概述一、会计报表附注的含义和构成含义：财务报表附注是对在资产负债表、利润表、现金流量表和所有者权益变动表内反映的金额的文字描述或更详细的分析，同时也包括或有负债和承诺等附加信息。会计报表附注是为理解会计报表的内容而对报表的有关项目等所作的解释。性质：会计报表附注是为了便于会计报表使用者理解会计报表的内容而对会计报表的编制基础、编制依据、编制原则和方法及主要项目等所作的解释。（补充说明）会计报表附注的构成（1）企业的基本情况（2）财务报表的编制基础（3）遵循企业会计准则的声明（4）重要会计政策和会计估计的说明（5）重要会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明（6）重要报表项目的说明（7）或有事项的说明（8）资产负债表日后事项的说明（9）关联方关系及其交易的说明二、会计报表附注的意义作用：（1）提高会计报表信息的可比性（2）增强会计报表信息的可理解性（3）突出会计报表信息的重要性意义：A.能够增加信息使用者对会计报表信息的理解，提高会计报表信息的价值B.有助于信息使用者掌握更为完整、全面的信息C.有助于进一步突出会计报表的重要特征，使信息使用者在较短的时间内了解企业D.能够满足会计信息使用者对会计信息需求的变化三、会计报表附注的编制形式（1）旁注（括号说明）（2）附表（3）底注（4）备抵与附加账户本章小结所有者权益变动表及报表附注分析所有者权益变动表的分析所有者权益变动表的性质与作用所有者权益变动表的格式与内容所有者权益变动表的阅读与分析财务报表附注的分析财务报表附注的性质与作用财务报表附注的内容与形式财务报表附注的分析内容宏观经济环境分析宏观经济政策分析行业分析企业分析重点项目分析