张艳荣工商银行盈利能力分析

目录摘要：...................................................................1关键词：.................................................................1Abstract:................................................................1Keywords:................................................................2一、工商银行盈利能力分析研究的理论基础...................................2(一)盈利能力的意义及盈利能力分析的相关指标...............................21．盈利能力的不同定义....................................................22．盈利能力指标..........................................................3(二)盈利能力影响因素分析.................................................31．风险管理因素..........................................................32．业务因素..............................................................43．营运效率因素..........................................................54．行业分析..............................................................5二、工商银行盈利相关指标及现状分析.......................................6(一)工商银行近几年的盈利现状.............................................61．工商银行的盈利方式和基础..............................................62．工商银行近几年的盈利分析(2010年-2013年上半年)........................6(二)工商银行盈利能力相关指标和分析.......................................91．盈利能力指标选取......................................................92．主营业务指标分析......................................................93．主要盈利指标分析.....................................................10三、工商银行盈利能力存在的问题..........................................12(一)多元化收入有上升空间，工商银行没充分发挥其优势......................12(二)工行的价值创造能力和差异化竞争力不是很高............................12(三)中间零售业务和理财产品收入状况不乐观................................13(四)在风险控制方面效率不高，运营机制还不够完善..........................13四、改善工商银行盈利的对策和建议........................................13(一)拓展多元化收入来源，实现非利息收入增长..............................13(二)打造“产业化”银行，实现运作机制“精简化”..........................14(三)发展差异化竞争能力，实现金融创新....................................14(四)确保资产质量的稳定，实现有效的风险管理体系..........................14参考文献................................................................15第1页(共16页)工商银行盈利能力分析研究重庆工商大学融智学院会计系财务管理2010级1班张艳荣指导老师潘龙萍摘要：通过持续努力和稳健发展，中国工商银行股份有限公司(以下简称“工商银行”)已经迈入世界领先大银行行列，成为全球市值最大、客户存款第一和盈利最多的上市银行，拥有优质的客户基础、多元的业务结构、强劲的创新能力和市场竞争力。面临复杂严峻的经营环境，本行立足于服务实体经济和满足客户金融需求，加快发展方式转变和经营转型，深化改革创新，持续改进服务，严格成本管理与控制，保持资产质量稳定，经营呈现稳中有进的良好态势；盈利能力是指公司在一定时期内赚取利润的能力，利润率越高，盈利能力就越强。对于经营者来讲，通过对盈利能力的分析，可以发现经营管理环节出现的问题对公司盈利能力的分析，就是对公司利润率的深层次分析。工商银行的营业能力还是比较强的。但是，基于全球金融环境的不稳定性，以及未来银行的业务创新的不确定性，对影响银行盈利能力的因素和工商银行盈利能力的重要指标进行分析是很有必要的。关键词：工商银行；盈利能力；主营业务；理论分析Abstract:throughcontinuouseffortsandsteadydevelopment,IndustrialCommercialBankofChinaLtd(hereinafterreferredtoasthebank)hasenteredtheranksoftheworld'sleadingbanks,Astheworld'slargestcustomerdeposits,thefirstandmostprofitablelistedbank,Withhigh-qualitycustomerbase,diversifiedbusinessstructure,astronginnovationcapacityandmarketcompetitiveness.Facingcomplexanddifficultbusinessenvironment,thebankbasedontheserviceentityeconomyandmeetthefinancialneedsofcustomers,speedupthetransformationofdevelopmentmodeandmanagementtransformnation,deependingthereformandinnovation,continuousimprovementofservice,strictcostmanagementandcontrol,tomaintainassetqualityisstable,businessappearsfirminhavegoodposture;Profitabilityistheabilityofacorporationinacertainperiodoftheprofit,theprofitrate第2页(共16页)ishigh,theprofitabilityisstrong.Fortheoperator,throughtheanalysisofprofitability,canbefoundontheprofitabilityofthecompany’soperatingmanagementproblemsisanindepthanalysisofcompanyprofitrate.industrialandCommercialBankofChinabusinessabilityisrelativelystrong.However,theglobalfinancialenvironmentinstabilitybasedonbusinessinnovation,aswellasthefutureofbankingofuncertainty,itisnecessarytoconductimportantindicatorsofprofitabilityfactorsinfluencetheprofitabilityofthebankandtheindustrialandCommercialBankof.Keywords:IndustrialandCommercialBankofChina;Profitability;Thetheoreticalanalysis;Themainbusiness一、工商银行盈利能力分析研究的理论基础(一)盈利能力的意义及盈利能力分析的相关指标1．盈利能力的不同定义在企业的角度来看：盈利能力是公司过去盈利能力的特定涵义。从会计学的角度来看：盈利能力是指企业经济资源创造利润的能力，也称为企业的资金或资本增值能力，通常反映一定时期企业收益数额的多少和获利水平质量的高低。在从企业管理者来看，盈利能力是企业组织生产经营活动、销售活动和财务管理工作情况的总体反映，它通常意义上反映的是企业管理者的工作成果和质量，是评价一个管理者的最好标准。所以，盈利能力在一定程度上可以影响管理人员的晋升和收入状况等。而且，盈利能力也为管理者提出问题、改进管理提供了有力保障，同时也帮助其掌握企业运行状况。从投资人来看，他们以股权投资的方式与企业发生关系，其盈利来自于股息、红利和转让股票产生的资本利得。这其中的股利来自于利润，利润越高，投资人所能够得到的股息就越高；而能否获得资本利得则取决于股票的市场走势，无疑，只有企业的盈利状况好才能够使股票价格上升，进而让投资人能够在更高的价位出售股票，获得转让差价。从政府机构的角度看，由于企业的利润是缴纳税款的源泉，利润通常和所缴税费成第3页(共16页)正相关。而企业所缴纳的税费是财政收入的主要来源之一，因此，政府机构也和企业管理者、投资人、债权人一样，十分重视和关注企业的盈利能力。从企业债权人的角度看，定期的利息支付以及到期的还本都必须以企业盈利能力来反映和体现。企业的盈利能力不良，则通常会引起无法支付向债权人支付利息，严重的话通常还会产生信用风险，这极有可能导致债权人的损失。从其侧面来看，企业的盈利能力在很大程度上反映和决定了它的偿债能力，债权人关注盈利质量就是为了能够避免和减少不必要的损失及信用风险。2．盈利能力指标盈利能力指标主要包括营业利润率、成本费用利润率、盈余现金保障倍数、总资产报酬率、净资产收益率和资本收益率六项。实务中，上市公司经常采用每股收益、每股股利、市盈率、每股净资产等指标评价其获利能力。(二)盈利能力影响因素分析1．风险管理因素风险管理能力一直是商业银行经营中强调的重点。商业银行面对的风险主要包括:信用风险、流动性风险、市场风险、操作风险等等。在信用风险管理领域，工行已于2007年底基本完成内部评级法体系的建设，相关系统已经全面投产应用，内部评级法的成果广泛应用于信贷授信、贷款定价与审批、限额管理、经济资本配置、业绩考核等风险管理的全流程，对提升信用风险管理水平发挥了重要的作用。同时，工行还正式启动了零售内部评级应用工作，明确将信用评分结果作为个人住房贷款和信用卡业务贷款审批、额度管理、贷后催收管理的决策参考依据，基本满足了评级核心应用的监管要求。而且工行开发了信用风险组合模型、信用风险压力测试模型与EAD计量模型，进一步提高了风险管理水平。在市场风险管理