机械专题之二：五十年长青的德国机床行业

敬请阅读末页的免责条款行业研究专题报告五十年长青的德国机床行业刘荣[e-mail]2009年10月19日机械专题之二工业机械上证指数2977行业规模占比%股票家数（只）895.6总市值（亿元）57022.6流通市值（亿元）33833.0行业指数%1m6m12m绝对表现1.010.1105.6相对表现1.5-10.527.6-50050100150Oct-08Feb-09Jun-09Sep-09(%)机械沪深300相关报告《机械专题之一—日本机床行业竞争力崛起及其借鉴》2008.10.8回顾德国机床行业发展五十年，从20世纪三十年代的第一飞跃到50年代的稳步增长，再到日本赶超的80年代。虽然在发展历程、模式和经济文化背景与中国迥异，但是对中国机床行乃至制造业发展仍有借鉴意义。五十年长青的德国机床行业。从1958-2008年德国机床行业的产值从9.23亿到133亿欧元增长了13倍，除了东西德合并后的三年出现较大的衰退，德国机床行业五十年稳步增长，目前是产值第二大国和出口第一大国，过去十年在全球份额一直保持在20%-25%。20世纪30年代德国机床行业的一次飞跃。在1929年经济危机爆发之前，德国机床持有量只有美国的三分之二，而金属加工业从业人数是美国的四分之三。之后严重的经济危机使美国工业陷于衰退，而德国在希特勒上台之后大力发展工业和军事，使得其机床持有量在三十年代末激增50%超过美国，成为机床持有量最大的国家。20世纪50年代德国经济高速增长，奠定了机床行业发展的经济基础。1950-1960十年间德国GDP增长了三分之二，而工业产值更是惊人的增长了1.5倍，此外德国就业人数从1380万增至1980万，而失业率也从10.3%降至1.2%，缔造了德国历史上的“经济奇迹”。德国在数控机床三个发展阶段中的地位。德国第一台数控机床产生于1957年，数控机床的第二个发展阶段在二十世纪七八十年代，以电脑微机的引进，电脑数控技术(CNC)的发明为标志，德国美国在这次CNC技术浪潮中远落后于日本。战略上的失利使德国和美国机床市场份额逐渐下降，而日本机床竞争力的崛起使其成为全球机床产量最大的国家。德国机床行业竞争优势体现在以下几个方面：拥有强大的制造业基础；发展均衡发展，金属切削机床和成形机床协调发展，产值都在全球排名第二，下游市场需求结构也趋于平衡；德国拥有最尖端制造技术、最优秀的人才和最优质的产品；中型制造企业是细分市场的隐形冠军；德国工人阶级地位较高；产品附加值和效率不断提高。此外，德国人严谨的民族个性和严格遵守程序的做事风格，以及深入人心的质量文化，是德国产品保持一贯高质量的深层原因。近十年中两次经济衰退对德国机床行业的影响。2001年9.11事件后，德国机床行业经过两年的负增长，在2004年重新进入增长通道。此次金融危机对德国机床行业影响较大，09年上半年机床订单同比下降至去年同期的三分之一。机床作为制造业的中游，复苏会晚于其他制造业。行业研究敬请阅读末页的免责条款Page2正文目录一、德国机床行业发展回顾........................................................................................41、世界机床行业发展概述..........................................................................................42、20世纪30年代德国机床行业的一次飞跃.............................................................53、数控技术是机床行业发展的里程碑........................................................................54、德国在数控机床三个发展阶段中的地位.................................................................6（1）流水线生产和数控技术的出现（二十世纪五六十年代）....................................6（2）电脑微机的引进（二十世纪七八十年代）..........................................................7（3）个人电脑与数控技术的结合（二十世纪九十年代至今）....................................85、德国是全球最大的机床出口国...............................................................................8二、德国机床工业发展的经济背景............................................................................101、战后经济复苏（1951-1989）..............................................................................102、东西德统一...........................................................................................................11三、德国机床行业竞争优势......................................................................................131、德国拥有强大的制造业基础.................................................................................132、均衡发展，占有率五十年保持稳定......................................................................13（1）国际竞争优势难以被取代.................................................................................13（2）下游市场需求结构趋于平衡.............................................................................14（3）金属切削和成形机床同步增长..........................................................................153、拥有尖端的制造技术...........................................................................................154、中型制造企业是细分市场的隐形冠军..................................................................166、产品附加值和效率不断提高.................................................................................17四、近十年中两次经济衰退对德国机床行业的影响...................................................18图表目录图1：2008年世界机床产值分布图.............................................................................4图2：1929-1950年德国、美国机床持有量及金属加工业从业人数............................5图3：1965-1989年主要经济体机床数控化率............................................................7图4：机床技术的四大发展趋势..................................................................................8图5：德国机床历年进出口额.....................................................................................8图6：德国机床出口前五大市场..................................................................................9图7：德国机床出口地域分布.....................................................................................9图8：德国进口机床前五大供应国家...........................................................................9图9：德国进口机床地域分布.....................................................................................9图10：1958-2008年德国机床产销示意图...............................................................10图11：1950-2007年德国制造、采矿业销售额增长示意图.......................................10行业研究敬请阅读末页的免责条款Page3图12：统一的后的东德西德人均GDP增长示意图...................................................12图13：德国机床行业订单季度订单指标...................................................................18图14：德国机床月度生产指标.................................................................................18图15：德国机床行业与制造业共同成长...................................................................13图16：德国机床行业五十年常青..............................................................................14图17：德国机床行业全球市场份额保持稳定............................................................14图18：机床行业上下游产业链.................................................................................14图19：德国机床2007年产值结构（按下游行业细分）...........................................14图20：德国金