东北财经大学财务分析课件(张先治)

东北财经大学会计系列教材财务分析张先治陈友邦编著东北财经大学出版社财务分析张先治教授制作东北财经大学会计学院教学计划课程简介教学目标预修课程课程结构教材及参考资料学时分配成绩与考试基本要求课程内容第1篇财务分析概论第2篇财务报告分析第3篇财务效率分析第4篇财务综合分析评价第1篇财务分析概论第1章财务分析理论第2章财务分析信息基础第3章财务分析程序与方法第2篇财务报告分析第4章资产负债表分析第5章利润表分析第6章现金流量表分析第3篇财务效率分析第7章企业盈利能力分析第8章企业营运能力分析第9章企业偿债能力分析第4篇财务综合分析评价第10章综合分析与业绩评价第11章趋势分析与预测分析第12章企业价值评估第1章财务分析理论第一节财务分析的产生与发展第二节财务分析的内涵与目的第三节财务分析的体系与内容第四节财务分析的形式与要求第一节财务分析的产生与发展一、财务分析与会计发展二、财务分析应用领域的发展三、财务分析技术发展四、财务分析形式发展五、我国财务分析的发展财务分析与会计发展财务分析与会计技术发展财务分析以财务报表为基础财务报表以会计技术为基础财务分析与会计汇总（报表）发展会计余额会计汇总财务报表财务分析应用领域的发展财务分析开始于银行家财务分析发展到投资领域现代财务分析领域的扩展资本市场、企业重组、绩效评价、企业评估等财务分析技术发展（一）比率分析的发展（二）标准比率（三）趋势百分比的出现（四）现代财务分析技术预测分析、实证分析、价值评估、电算化分析等财务分析形式发展静态分析与动态分析内部分析与外部分析第二节财务分析的内涵与目的一、财务分析的基本内涵（一）财务分析的定义（二）财务分析与相关学科的关系二、财务分析的目的与作用（一）财务分析的目的（二）财务分析的作用财务分析内涵企业经济活动分析会计报表分析会计分析财务分析财务报表分析财务报告分析财务分析内涵财务分析是以会计核算和报表资料及其他相关资料为依据，采用一系列专门的分析技术和方法，对企业等经济组织过去和现在有关筹资活动、投资活动、经营活动的偿债能力、盈利能力和营运能力状况等进行分析与评价，为企业的投资者、债权者、经营者及其他关心企业的组织或个人了解企业过去、评价企业现状、预测企业未来，做出正确决策提供准确的信息或依据的经济应用学科。理解财务分析内涵1．财务分析是一门综合性、边缘性学科2．财务分析有完整的理论体系3．财务分析有健全的方法论体系4．财务分析有系统、客观的资料依据5．财务分析有明确的目的和作用财务分析与相关学科的关系（一）财务分析与经济活动分析（二）财务分析与会计财务分析与财务会计财务分析与管理会计（三）财务分析与财务管理财务分析与经济活动分析相同点：分析程序、分析方法、分析形式等不同点：财务分析与经济活动分析的对象与内容不同财务分析与经济活动分析的依据不同财务分析与经济活动分析的主体不同财务分析与财务会计财务分析以财务会计核算的报表资料为依据财务分析中的财务报表会计分析以会计原则、会计政策选择为依据财务分析还包括对管理会计资料、其他业务核算资料和市场信息资料的分析财务分析与管理会计联系：管理会计在一些步骤上应用财务分析方法；财务分析需要以管理会计资料为依据区别：理论体系不同方法论体系不同财务分析与财务管理相同点：都以财务问题为研究对象不同点：财务分析与财务管理的职能与方法不同财务分析与财务管理研究财务问题的侧重点不同财务分析与财务管理结果的确定性不同财务分析与财务管理的服务对象不同财务分析的目的1.从企业投资者角度来看盈利能力、偿债能力、营运能力2.从企业债权者角度来看偿债能力、盈利能力3.从企业经营者角度来看盈利能力、营运能力、偿债能力4.从其他财务分析主体角度来看企业的信用状况、对国家各项政策的执行情况财务分析的作用（1）财务分析可正确评价企业过去（2）财务分析可全面反映企业现状（3）财务分析可用于估价企业未来第三节财务分析体系与内容西方财务分析体系与内容评介我国财务分析体系与内容构建西方财务分析体系与内容评介三种基本财务分析体系概论、会计分析、财务分析概论、分析工具、分析应用概论、经营分析、投资分析、筹资分析、价值评估分析评价财务分析内容值得研究的问题一是总体范畴问题；二是内容划分与地位问题；三是具体财务分析内容问题。我国财务分析体系与内容构建介绍不同教材的体系本教材体系第四节财务分析的形式与要求财务分析的形式财务分析的条件财务分析的要求财务分析的形式内部分析与外部分全面分析与专题分析静态分析与动态分析财务分析的条件统一的财务会计制度产权清晰的企业制度完善的信息披露体制财务分析的要求创造与完善财务分析条件学习与掌握财务分析方法建立与健全财务分析组织思考题财务分析与财务报表分析、财务报告分析、经济活动分析的区别与联系。财务分析与会计学、财务管理的关系。西方财务分析体系对我们的启示。作业题与练习题习题与案例相关题目第2章财务分析信息基础第一节财务分析信息的种类第二节财务报告内涵与作用第三节会计报表第四节会计报表附注与财务情况说明书第五节审计报告第六节政策与市场信息第一节财务分析信息的种类一、财务分析信息的作用与要求（一）财务分析信息的作用（二）财务分析信息的种类（三）财务分析信息的要求二、财务分析评价标准信息三、政策与市场信息财务分析信息的种类按信息来源分内部信息——外部信息按取得时间的确定性程度分定期信息——不定期信息按信息实际发生与否分实际信息——标准信息财务分析信息的要求财务信息的完整性财务信息的系统性财务信息的准确性财务信息的及时性财务信息的相关性财务分析评价标准信息（一）经验标准（二）历史标准（三）行业标准（四）预算标准政策法规信息经济体制方面的政策宏观经济政策产业政策与技术政策市场信息综合部门发布的信息证券市场的信息其他市场的信息企业间交流的信息其他有关信息第二节财务报告内涵与作用一、财务报告的内涵与种类二、财务报告与财务活动（一）企业目标与财务目标（二）财务目标与财务活动（三）财务活动与财务报表（四）财务报表与财务效率财务报告的种类（一）按其反映的经济内容分：资产负债表、利润表、现金流量表（二）按其编制范围分：企业会计报表、合并会计报表（三）按其使用对象分：对外会计报表、对内会计报表（四）按其编制时间分：年度报表、季度报表、月度报表财务报告与财务活动构建基础财务目标与财务活动财务活动与财务报表财务报表与财务效率财务效率与财务目标（结果）体系内容第三节会计报表一、资产负债表二、利润表三、现金流量表资产负债表基本结构与内容资产项目的构成及作用负债项目的构成及作用所有者权益项目的构成及作用资产负债表附表资产减值准备明细表所有者权益增减变动明细表应交增值税明细表利润表基本结构与内容单步式利润表多步式利润表利润表的信息作用利润表附表利润分配表分部报表现金流量表基本结构与内容现金流量表主表现金流量表补充资料现金流量表的信息作用第四节会计报表附注与财务情况说明书一、会计报表附注（一）会计报表附注基本内容（二）各主要会计报表附注二、财务情况说明书三、财务会计报表的局限性财务会计报表的局限性（一）财务会计报表计量的局限性（二）财务会计报表内容的局限性（三）财务会计报表时间的局限性第五节审计报告一、审计报告意见无保留意见有保留意见反面意见放弃发表意见二、审计报告类型不附条件的意见附条件的意见第六节财务分析法规与政策依据一、会计法规体系（一）全国人大及其常委会颁布的法律（二）国务院制定或颁布的法规（三）财政部及其与其他部委联合制定和颁布的法规（四）地方政府、主管部委和非政府机构制定的法规（五）企业、非营利组织、行政单位内部财务与会计管理制度二、财务分析中应注意的会计原则思考题财务报告信息在财务分析信息中的地位与作用。财务报表信息的局限性。审计报告提供的信息及在财务分析中的作用。作业题与练习题阅读某上市公司年度报告。《习题与案例》相关题目。第3章财务分析程序与方法第一节财务分析程序与步骤第二节战略分析与会计分析第三节比率分析与因素分析第四节财务综合分析技术第五节图解分析法第一节财务分析基本程序与方法一、财务分析程序的不同观点二、财务分析步骤与程序（一）财务分析信息搜集整理阶段（二）战略分析与会计分析阶段（三）财务分析实施阶段（四）财务分析综合评价阶段财务分析信息搜集整理阶段1、明确财务分析目的2、制定财务分析计划3、搜集整理财务分析信息战略分析与会计分析阶段4、企业战略分析5、财务报表会计分析财务分析实施阶段6、财务指标分析7、基本因素分析财务分析综合评价阶段8、财务综合分析与评价9、财务预测与价值评估10、财务分析报告第二节战略分析与会计分析一、企业战略分析（一）企业战略分析的内涵与作用（二）行业分析（三）企业竞争策略分析二、会计分析技术（一）会计分析的内涵与步骤（二）会计分析的方法行业分析行业竞争程度分析市场议价能力分析企业竞争策略分析低成本竞争策略分析产品差异策略分析会计分析的步骤阅读会计报告比较会计报表解释会计报表修正会计报表信息会计分析的方法水平分析法垂直分析法趋势分析法第三节比率分析与因素分析一、比率分析法（一）比率分析法的定义（二）比率分析指标（三）标准比率（四）比率分析法的局限二、因素分析法（一）连环替代法（二）差额计算法比率分析法的局限性比率的变动可能仅仅被解释为两个相关因素之间的变动；很难综合反映比率与计算它的会计报表的联系；比率给人们不保险的最终印象；比率不能给人们会计报表关系的综合观点。连环替代法的程序指标分解建立指标体系连环顺序替代确定替代结果检验分析结果应用连环替代法应注意的问题因素分解的相关性分析前提的假定性因素替代的顺序性顺序替代的连环性第四节财务综合分析评价技术一、财务综合分析与评价（一）财务综合分析方法（二）财务综合评价方法二、财务预测分析与企业价值评估三、财务分析报告（一）财务分析报告的含义与作用（二）财务分析报告的格式与内容（三）财务分析报告的编写要求财务综合分析方法财务报表综合分析资产与权益综合分析利润与现金流量综合分析财务指标体系综合分析杜邦财务分析体系杜邦财务指标体系改进分析财务分析报告的内容基本财务情况反映主要成绩和重大事项说明存在问题的分析提出改进措施意见财务分析报告的编写要求突出重点、兼顾一般观点明确、抓住关键注重时效、及时编报客观公正、真实可靠报告清楚、文字简练第五节图解分析法一、图解分析法的作用与种类二、对比分析图解法——柱形图三、结构分析图解法——饼形图四、趋势分析图解法——折线图五、因素分解图解法六、其他图解分析法量本利图解分析法综合分析图解法思考题会计分析在财务分析中的地位与作用。比率分析指标的分类基础。图解分析法的作用。关于财务分析程序的不同观点。作业题与练习题《习题与案例》相关题目第二篇财务报告会计分析第4章资产负债表分析第5章利润表分析第6章现金流量表分析第4章资产负债表分析第一节资产负债表分析的目的与内容第二节资产负债表分析第三节资产负债表附表与附注分析第一节资产负债表分析目的与内容资产负债表分析目的会计分析的目的会计分析的作用资产负债表分析基础资产负债表项目的会计含义资产负债表项目的财务含义资产负债表分析的内容第二节资产负债表主表分析一、资产负债表水平分析二、资产负债表垂直分析三、资产负债表趋势分析资产负债表水平分