外汇MACD图解分解

技术指标MACD的原理和运用主要内容•MACD指标的来源•MACD指标的主要结构•MACD指标的运用原理•MACD指标计算方法•MACD指标的运用方法•MACD指标的超级用法MACD指标的来源•ＭＡＣＤ——指数平滑异同移动平均线。•MACD分析方法是由杰拉尔得·阿佩尔(GeraldAppel)于１９７９年首先提出的。•ＭＡＣＤ根据每日的收市价，计算出两条不同速度的加权移动平均线，通过测量两条平均线的差离值来判断买卖时机，是一种极为常用的技术分析方法。•MACD吸收了移动平均线的优点。运用移动平均线判断买卖时机，在趋势明显时收效很大，但如果碰上牛皮盘整的行情，所发出的信号频繁而不准确。根据移动平均线原理所发展出来的MACD，一来克服了移动平均线假信号频繁的缺陷，二来能确保移动平均线最大的战果。MACD指标的主要结构•快速线和慢速线【EMA1/EMA2】，常用术语：快速线与慢速线交叉【金叉和死叉】•红柱状线和绿柱状线【差离值DIF】，常用术语：红（绿）柱状的伸长和缩短•MACD零轴线，常用术语：价格在零轴线上（下）方运行，MACD值背离MACD指标的运用原理•MACD指标是根据均线的构造原理，对价格的收盘价进行平滑处理，求出算术平均值以后再进行计算，是一种趋向类指标。•MACD指标是运用快速（短期）和慢速（长期）移动平均线及其聚合与分离的征兆，加以双重平滑运算。MACD指标具有趋势性、稳重性、安定性等特点，是用来研判买卖股票的时机，预测价格涨跌的技术分析指标。•MACD指标主要是通过EMA、DIF和DEA这三值之间关系的研判，DIF和DEA连接起来的移动平均线的研判以及DIF减去DEM值而绘制成的柱状图（BAR）的研判等来分析判断行情，预测价格中短期趋势的主要的技术分析指标。其中，DIF是核心，DEA是辅助。DIF是快速平滑移动平均线（EMA1）和慢速平滑移动平均线（EMA2）的差。BAR柱状图在技术软件上是用红柱和绿柱的收缩来研判行情。MACD指标计算方法•MACD在应用上，首先计算出快速移动平均线（即EMA1）和慢速移动平均线（即EMA2），以此两个数值，来作为测量两者（快慢速线）间的离差值（DIF）的依据，然后再求DIF的N周期的平滑移动平均线DEA（也叫MACD、DEM）线。•以EMA1的参数为12日，EMA2的参数为26日，DIF的参数为9日为例来看看MACD的计算过程：MACD指标的计算•1、计算移动平均值（EMA）•12日EMA的算式为：•EMA（12）=前一日EMA（12）×11/13＋今日收盘价×2/13•26日EMA的算式为：•EMA（26）=前一日EMA（26）×25/27＋今日收盘价×2/27•2、计算离差值（DIF）：•DIF=今日EMA（12）－今日EMA（26）•3、计算DIF的9日EMA：•根据离差值计算其9日的EMA，即离差平均值，即是所求的MACD值。为了不与指标原名相混淆，此值又名DEA或DEM。•今日DEA（MACD）=前一日DEA×8/10＋今日DIF×2/10MACD指标的运用方法一、DIF和MACD的值及线的位置二、DIF和MACD的交叉情况三、MACD指标中的柱状图分析DIF和MACD的值及线的位置•1、当DIF和MACD均大于0（即在图形上表示为它们处于零线以上）并向上移动时，一般表示为目前趋势处于牛市上涨局势之中，可以买入并持有；•2、当DIF和MACD均小于0（即在图形上表示为它们处于零线以下）并向下移动时，一般表示为目前处于空头熊市下跌局势之中，可以卖出并持有。•3、当DIF和MACD均大于0（即在图形上表示为它们处于零线以上）但都向下移动时，一般表示为价格即将调整，多单宜部分平仓出局观望；•4、当DIF和MACD均小于0时（即在图形上表示为它们处于零线以下）但向上移动时，一般表示为行情即将反弹，空单宜部分平仓出局观望。DIF和MACD的交叉情况•1、当DIF与MACD都在零线以上，而DIF向上突破MACD时，表明趋势处于一种强势之中，价格将再次上涨，可以加码买进，这就是MACD指标“黄金交叉”的一种形式。•2、当DIF和MACD都在零线以下，而DIF向上突破MACD时，表明趋势即将转强，价格跌势即将结束将有反弹出现，可以适量减少空头头寸，这是MACD指标“黄金交叉”的另一种形式。•3、当DIF与MACD都在零线以上，而DIF却向下突破MACD时，表明趋势即将由强势转为弱势，价格将回调，这时可以适量减少多头头寸，这就是MACD指标的“死亡交叉”的一种形式。•4、当DIF和MACD都在零线以下，而DIF向下突破MACD时，表明趋势将再次进入极度弱市中，价格还将下跌，可以加码沽空，这是MACD指标“死亡交叉”的另一种形式。MACD指标中的柱状图分析•在电脑分析软件中通常采用DIF值减DEA（即MACD、DEM）值而绘制成柱状图，用红柱状和绿柱状表示，红柱表示正值，绿柱表示负值。用红绿柱状来分析行情，既直观明了又实用可靠。•1、当红柱状持续放大时，表明趋势处于牛市行情中，价格将继续上涨，这时应该保持多头思维；反之，当绿柱状持续放大时，表明趋势处于熊市行情之中，价格将继续下跌，这时应保持空头思维。•2、当红柱状开始缩小时，表明股市牛市即将结束（或进入调整期），价格将出现回调，这时应减持多头头寸；反之，当绿柱状开始收缩时，表明下跌暂时结束，价格将止跌向上（或进入盘整），这时可以减持空头头寸。•3、当红柱开始消失、绿柱开始放出时，这是趋势即将由牛市向熊市转化的信号之一；反之当绿柱开始消失、红柱开始放出时，这是趋势即将熊市向牛市转化的信号之一。MACD指标的超级用法形态：M头W底等形态背离：顶背离和底背离趋势线：压力线和支持线MACD指标的利弊•利——能大致判断趋势的性质；•——能大致判断中级趋势的运行方向；•——MACD的背离能提供较好的操作方向；•——第二次交叉能提供进场时机。•弊——盘整局势之中信号微弱；•——柱状的伸张和缩短对操作的指导意义不大。参数调整——让历史告诉未来•快速线、慢速线的调整【EMA参数调整】•MACD平滑参数调整【DEA参数调整】